人民币汇率变动对浙江省第三产业内部结构第三、四层次影响的实证分析.docVIP

4.2.2 相关数据及说明 本节所采用的数据来源及对数据的处理方式和上节有关第三产业内部第一层次中的基本相同。本节相关变量的原始数据仍然采用2000-2012年的年度数据。 其中，名义汇率（NER）：数据来源于中国人民银行汇率报表，本节使用2000-2012年的一美元折合人民币（平均数）。同时，浙江省实际利用外资的增长率（RFDI）能够反映浙江省实际利用外资的增长速度，RFDI=（FDIi-FDIi-1）/ FDIi-1，（i=2000,2001……2012）；其中FDI为浙江省实际利用外资数量（单位万美元）。以上变量数据均来自《2001-2013浙江省统计年鉴》。 另外，这里在第三产业内部第二层次分析中选用浙江省第三产业内部第二层次产值占浙江省第三产业产值比重（RY2），选用样本期内每一年度浙江省第三产业内部第二层次产值（亿元）与浙江省第三产业产值（亿元）之比。这里的第二层次产值是指第三产业内部第二层次所含行业的产值。虽然我国统计年鉴中2003年之前和2003年之后的统计口径有所变化，但是第三产业内部第一层次中所包含的行业在2003年前后基本没有变化，所以本节在数据处理中将2003年后的标准统一调整为2003年前的标准，具体见表4-3。 表4-3 2003年前后第三产业内部结构第二层次所含行业 层次 2003年前第二层次所含行业 2003年后第二层次所含行业 第二层次 地质勘查业水利管理业 信息传输、计算机服务和软件业 金融、保险业 金融业 房地产业 房地产业 科学研究和综合技术服务事业 租赁和商务服务业 科学研究、技术服务和地质勘查业 社会服务业 水利、环境和公共设施管理业 其他行业 居民服务和其他服务业 注：2003年前的行业名称摘自2003年前的《浙江省统计年鉴》，2003年后的行业名称摘自2003年后的《浙江省统计年鉴》。 这里经过整理之后所得到模型各变量的数据，详见论文后面附录中的附表3。 4.2.3 计量检验方法选取和检验 这里的计量检验的方法与上一节相同，为避免在非平稳的条件下产生虚假回归，我们首先对各时间序列进行平稳性检验，平稳性检验时，本文选用最常用也最方便的ADF单位根检验，然后根据各变量检验结果，对原始模型进行修正，并进行回归分析。回归分析主要包括经济意义的分析、模型的拟合优度分析、回归模型的总体显著性分析、单个回归系数的显著性分析以及模型的自相关性分析。 平稳性检验 本节分析人民币汇率对浙江省第三产业内部第二层次的影响，因此在进行回归分析前需要对浙江省第三产业内部第二层次产值占浙江省第三产业产值比重（RY2）、名义汇率（NER）、浙江省实际利用外资的增长率（RFDI）三组时间序列数据进行平稳性检验来判断其是否平稳，从而确保模型的可信。通过对这三组数据进行ADF单位根检验，检验结果见表4-4。 表4-4 RY2、NER、RFDI时间序列ADF单位根检验结果 变量 ADF值 检验类型 临界值 结论 RY2 Level -0.751577 （c，t，0） -3.388330*** 不平稳 1st -2.816057 （c，0，0） -4.200056* 不平稳 2nd -9.308599 （c，t，0） -4.246503** 平稳 NER Level -2.263033 （c，t，0） -3.420030*** 不平稳 1st -2.097334 （c，t，0） -5.124875* 不平稳 2nd -3.463946 （c，0，0） -3.3212696** 平稳 RFDI Level -2.837057 （c，t，0） -5.295384* 不平稳 1st -2.147321 （c，t，1） -3.460791*** 不平稳 2nd -6.621559 （c，t，0） -4.246503** 平稳 注：Level表示原序列，1st表示一阶差分序列,2nd表示二阶差分序列，c表示截距，t表示时间趋势，n表示滞后阶数，*为1%的显著水平，**为5%的显著水平，***为10%的显著水平。 由表4-4的单位根检验结果可知，RY2、NER、RFDI三个变量的原序列的ADF值均大于给定检验水平的临界值，接受单位根存在假设，所以RY2、NER、RFDI序列都是非平稳的。同样可知，RY2、NER、RFDI序列的一阶差分序列的ADF值也均大于给定检验水平的临界值，因此也是非平稳的。但是，RY2、NER、RFDI序列的二阶差分序列的ADF值均小于给定检验水平的临界值，单位根假设被拒绝，故而RY2、NER、RFDI序列的二阶差分序列是平稳的，均为二阶单整序列。这表明RY2、NER、RFDI序列的二阶差分序列散点图是围绕其平均值上下波动的曲线，因此使用传统的