《國际金融与外汇管理》复习.doc

《国际金融与外汇管理》复习 一、国际货币的基本职能 1.价值尺度—用货币衡量交易商品的价值； 2.流通与支付手段—包括结算货币和干预货币。 3.贮藏手段—退出流通领域作为财富被贮藏。 二、结算票据 1.汇票—汇票是由出票人签发的，委托付款人在见票时或者在指定日期无条件支付确定的金额给收款人或者持票人的书面支付命令。是债权人在提供信用时所开出的债权凭证。 种类：（1）银行汇票和商业汇票；（2）即期汇票和远期汇票；（3）光票和跟单汇票 2.本票—是一个人向另一个人签发的，保证见票时或于一定时期向收款人或持票人无条件支付一定金额的书面凭证。 本票的出票人即为付款人，因而本票无需承兑。 3.支票—是银行存款户对银行签发的，授权银行对某人或其指定人或持票人立即无条件支付一定金额的书面支付命令。支票只能当支付工具，不能充当信用工具。 三、结算方式 1.国际汇付结算—付款方通过银行将款项转交收款方。适用小额贸易款项。贸易数额大时一般要采取信用证方式。 2.托收—出口方开出汇票，委托进口方当地银行向进口方收取货款的国际结算方式。 3.信用证—是进口银行应进口商要求向出口商开立的，在一定条件下保证付款的一种书面文件。是有条件的银行付款保证。 四、外汇 1.外汇－以外国货币表示的、在国际上可以自由兑换、能被各国普遍接受与使用，用于国际结算的金融资产。 2.与外汇有关的概念： 外国货币－除本国法定货币外，任何其他国家的货币均称为外国货币。本国货币不管是否可自由兑换，对本国境内人来说不能算外国货币或外钞。 自由兑换货币－一国货币与他国货币可以通过某种兑换机制不加限制地自由交换。 通用货币－可自由交换的货币并且被世界各国在经济往来中广泛接受并运用，这种外国货币就称为通用货币。 世界货币－是在世界范围内流通的自由兑换货币。特点一是唯一的可充当各种支付手段的货币，二是可以作为最后的支付手段。金本位制度下的黄金是世界货币。世界货币可充当国际支付手段、储备手段和干预手段。 黄金－黄金已与货币脱钩。但黄金仍保持着充当最终支付手段的特点。黄金充当一国的国际储备资产，作为一国国际信贷或国际支付的保证。 3.汇率及表达方式 （1）直接标价法 以单位外币折合若干本币表示的汇率。汇率数值越大，表示外币升值，本币贬值；反之，汇率数值越小，本币升值，外币贬值。 直接标价法又称买入标价法，相当于以一定数量的本国货币购买一个单位的外国货币。 （2）间接标价法 以单位本币折合若干外币表示的汇率。汇率数值越大，表示外币贬值，本币升值，反之，汇率数值越小，外币升值，本币贬值。 间接标价法又称卖出标价法，相当于以一定数量的外国货币购买一个单位的本国货币。 4.汇率的种类 （1）基本汇率和套算汇率 基本汇率－两个有直接换算关系的货币的比率。 套算汇率—某一货币通过另外两个货币的比率关系进行换算得到的汇率。 两个均是直接标价法： US＄1= € 1.35 (美元∶欧元 1∶1.35) US＄1＝￥114.56 （美元∶日元 1∶114.56） 求欧元与日元的汇率。 €1.35＝￥114.56 €1＝￥ 114.56／1.35 €1＝￥84.859 一个直接标价法，一个间接标价法： US＄1＝RMB 8.2776 （美元∶人民币 1∶8.2776） ￡1＝US＄1.7462 （英镑∶美元 1∶1.7462） 求人民币对英镑的汇率。 US＄1＝￡ 1／1.7462 ￡1／1.7462＝RMB 8.2776 ￡1＝RMB 8.2776×1.7462 ￡1＝RMB 14.4543 （2）即期汇率与远期汇率 即期汇率－也称现汇汇率，指外汇买卖双方成交后在当日或两个营业日内进行交割时的汇率。 远期汇率－是指买卖双方签订合同，约定在将来某一时间进行交割的汇率。到交割日，由协议双方按预定的汇率、币别、金额进行结清，不受汇率变动的影响。 五、外汇市场 1. 外汇市场定义与外汇市场构成 外汇市场定义：从事外汇买卖、交易和投机活动的系统。包括固定的场所和无形的交易机制。 外汇市场构成：银行同业市场，客户与银行之间的交易市场。 2.套汇 定义：同一货币汇率在不同外汇市场上存在差异，在汇率较低的市场上买进,在汇率较高的市场上卖出,从而获得差额利益的行为。 六、汇率变动的影响因素和经济后果 1.影响汇率变动的因素 国际收支： 国际收支顺差－出口大于进口，外汇流入大于外汇流出，外汇供应大于需求，外汇汇率下降，本币汇率上升； 国际收支逆差－出口小于进口，外汇流入小于外汇流出，外汇供应小于需求，外汇汇率上升，本币汇率降低。 总需求与总供给： 当社会总需求大于社会总供给，一部分需求会转向对进口产品的需求，导致进口增