跟我一起做期货摆动类指标的应用方法案例.ppt

趋势和盘整 当趋势足够伸展时，均线类指标为趋势的发展和转折分析提供了很好的依据，但是当趋势发展很短促，价格进入盘整或震荡阶段时，均线类指标则无用武之地 摆动类指标可以反映价格短期的震荡，因此在价格盘整或辨别价格波段时能够起到很好的作用，成为趋势类指标很好的补充 摆动类指标的意义 大部分摆动指标的曲线非常相似，均表现为围绕0轴、或在0~100的数值居间内上下震荡，因此摆动类指标的变化区域基本上总是水平向发展的。 摆动类指标的峰和谷普遍对应着价格波段的峰和谷，因此摆动类指标在波段界定方面有着独到的长处 摆动类指标的基本研读方法 通常，无论摆动类指标达到了上边界还是下边界的极限值，都意味着当时的价格运动可能幅度过大、速度过猛，市场因此即将出现这样那样的调整或巩固过程 一般来讲，摆动类指标进入下边界区域时，构成做多信号的依据；进入上边界区域时，构成做空信号的依据 当摆动类指标穿越0轴时，也经常构成做多或做空信号的依据 摆动类指标最重要的三种用途 摆动类指标进入上边界或下边界的极限值时最有意义，反映了市场处于极限状态 当摆动类指标处于极限位置，而且指标数值和价格变化之间出现相互背离现象时，通常构成重要的预警信号 如果摆动指数顺着市场趋势的方向穿越0线，可能是重要的买卖信号 典型的摆动类指标 RSI——相对强弱指标 KDJ——随机指标 MACD——指数平滑异同平均线 MTM——动力指标 ROC——变动率指标 RSI（相对强弱指标） RSI指标主要考察N根K线内，收盘价上涨的平均幅度相对于收盘价波动的绝对平均幅度的大小 例如8日内的收盘价分别为：9890、9720、9690、9310、9355、9180、9190、9195 收盘价上涨的平均幅度为（（9355-9310）+（9190-9180）+（9195-9190））/3=20 收盘价波动的绝对平均幅度为（9890-9720+9720-9690+9690-9310+9355-9310+9355-9180+9190-9180+9195-9190）/8=101.88 那么RSI值=20/101.88*100=19.63 RSI指标的意义 从计算原理可以看出，RSI反映的是某个阶段内价格上涨相对于价格总波动的强度 如果在这个阶段内价格上涨空间占的比重越大，那么RSI的数值就越大，反之则越小 如果阶段内价格连续上涨，RSI值为100，价格连续下跌，RSI值为0 所以RSI数值上涨，显示价格上涨能力在增强，反之显示价格上涨能力在减弱；RSI进入极限区域，显示价格处于连续上涨或连续下跌的极限状态 RSI的技术意义 RSI指标的技术意义 RSI极限区域的价格表现 RSI和短期价格波动的映射 RSI指标和趋势线 RSI指标和趋势线 RSI指标的形态 RSI指标的形态 KD指标 KD指标反映了收盘价处于某个阶段内价格波动区间的位置 例如8日内的收盘价分别为：9890、9720、9690、9310、9355、9180、9190、9195 最高收盘价为9890、最低收盘价为9180,这个阶段的价格波动区间为9890-9180=710点 当前收盘价和阶段内最低收盘价的位置=9195-9180=5点 收盘相对位置=5/710*100=7.04 K值为收盘相对位置的N期平均值，D值则是K值的平均值，起到平滑作用 KD指标的解读 价格处于上涨波段时，收盘价往往处于阶段波动区间的上方，由此K值也在指标波动区间上方运行 价格处于下跌波段时，收盘价往往处于阶段波动区间的下方，由此K值也在指标波动区间下方运行 K值进入指标波动区间极限区域，说明价格处于连续上涨或连续下跌阶段的极限状态 K值随着收盘价涨落上下震荡 KD涨跌和价格涨跌的关系 KD指标和趋势的关系 KD指标和趋势的关系 摆动指标和趋势指标的结合应用 虽然摆动指标通常可以显示价格波动的来回震荡，但同样可以发现，在趋势明显的价格状态中，摆动指标则往往在波动区间的某一侧运行 为了避免趋势状态中摆动指标失效带来的损害，有必要在使用摆动指标时结合趋势指标来进行价格分析和机会筛选 原则：上涨趋势中，只关注摆动指标处于下部极限区域时的低位做多机会；下跌趋势中，只关注摆动指标处于上部极限区域时的高位做空机会 均线和RSI的结合应用 KD的结合应用 摆动类指标应用小结 摆动类指标的特性——跟随价格波动上下震荡 摆动类指标的市场含义——反映了价格动能盛衰变化，特别是摆动指标处于某一侧的极限位置时 结合趋势指标的应用——摆动指标不应独立进行研读，应该结合趋势指标进行联合研判，以避免单边趋势造成的摆动指标失效 欲知后事如何？请听下回分解!!! DONGCIDACI BAIBAI!!! 跟我一起做期货 ——摆动类指标的应用方法 内容简介 摆