系统建模与仿真(蒙特卡洛)论文总汇.doc

蒙特卡洛模拟在风险评估控制中的应用 张歆悦 （上海工程技术大学 机械工程学院，上海 201620） 摘要：风险评估是进行项目经济评价和投资决策的重要内容，可以使投资者较为全面地了解项目的风险，从而提高决策的科学性，减少投资损失。本文结合现有研究，利用蒙特卡洛模拟法，分析评估了项目的主要风险，对项目风险进行了模拟和测试，给出了项目风险模拟的结果，并通过对结果的分析，为投资者提供有效的决策建议。 关键词：风险评估；蒙特卡洛； The application of Monte-Carlo simulation in the risk and control assessor Zhang Xinyue (Shanghai University of Engineering Science, Department of Mechanical Engineering, Shanghai 201620) Abstract：The risk assessment is one of the most important details of the project economic evaluation and the investment decision-making, which can give investors a more comprehensive understanding of the project risk. This can raise the scientific nature of the decision and reduce the investment losses. We combine the present research and use the Monte-Carlo to analysis and evaluate the main risk of the project, and do some numerical simulation and field test of the project risk, give out the result of the project risking simulation. Finally provide effective decision advice for the investors by the means of analyzing the result. Key words：risk assessment；Monte-Carlo 一 风险评估 风险在项目中是普遍存在的，项目风险是指为实现项目目标的活动（事件）的不确定性和可能发生的危险。项目的不同阶段会有不同的风险，不同阶段风险的性质和后果也不一样。项目大量的风险存在于项目的前期，因此为消除和控制项目风险，必须在项目前期对项目风险进行科学的认识和剖析。 这里的风险是指在特定的时空条件下， 人们对未来行为预期的不确定性而可能导致的后果与预定目标之间发生的负偏离。这种偏离可由两个参数来描述：其一，偏离的可能性，即事件发生的概率；其二，发生偏离的方向与大小。简单的说，风险可表示为某种不利事件或损失发生的概率及其后果的函数，R=f（P,C）其中R表示风险，P表示不利事件或损失发生的概率，C表示不利事件或损失导致的后果。 风险评估对项目成败有着重要作用，它为决策提供合理、准确、可信的数据，从而使决策者保持清醒的头脑，实施有效的风险管理，项目的风险评估主要包括3方面：风险辨识、风险估计和风险评价，主要内容如图1所示。 图1 风险评估的主要内容 　根据已有研究成果，人们常将基础设施的风险归纳为10类: ①政治和管制风险、②不可抗力、③物理风险、⑤收入风险、⑥开发风险、⑦受益风险、⑧发展风险、⑨建设风险、⑩运营风险。上述风险中，与财务相关的风险常采用定量分析方法加以衡量，常用的财务方法包括: 敏感度分析法和情景分析法。其他风险一般采用定性评价或定性和定量相结合的方法来估计风险程度，比如，专家打分法、层次分析法等等。敏感度分析是一种用来评估不利的环境变化对工程的影响的简易工具，它常被用来解释对预测假设和将来不确定性事件等变化因素对工程成果的影响。通常，敏感度分析采取改变一个或多个选定的变量来计算项目净现值(N PV)或内部收益率(IRR)的变化。敏感度分析最基本的方法就是改变一个因素，而保持其他工程变量固定不变的情况下，计算净现值的变化情况。这种“一次只变化一个变量”的分析方法并不现实，因为在实际情况下会有许多不确定因素与项目相关。用这种方法分析的敏感度最大的缺点是忽略了每一个影响因素的不确定程度，不能描述项目结果的各种可能性及其概率。 情景分析法是选择具有代表性的情景，并以此作为未来可能发生的情况。为分