村镇银行市场进入问题研究.doc

村镇银行市场进入问题研究——基于博弈论视角 中国人民银行滁州市中心支行 引 言 农村金融是我国金融体系的重要组成部分，同时也是我国金融改革的重点和难点。村镇银行的设立，是国家加大社会主义新农村建设支持力度、深化农村金融改革而采取的有力措施，截至2009年6月，全国已有100家村镇银行开业，银监会《新型农村金融机构2009年～2011年工作安排》中，还做出将于2009年至2011年间，在全国35个省份（西藏除外）、计划单列市成立1027家村镇银行的计划安排。村镇银行的进入，对合理配置金融资源，培育多元化、有序竞争的农村金融市场体系，增强对“三农”的金融服务等方面具有积极而深远的影响，但村镇银行发展的实践中，也暴露出银行业金融机构进入村镇银行市场的积极性不高，原有农村金融机构阻止市场进入的问题。本文运用博弈论，从市场进入视角，对村镇银行市场进入问题进行分析，揭示村镇银行市场进入的障碍，并提出政策建议。 一、村镇银行市场进入的基本要求 村镇银行的市场进入行为必须经过银监会的批准，其市场进入主要采取“低门槛，严监管”的原则，其具体要求如下： （一）注册资本 在县（市）设立的村镇银行，其注册资本不得低于300万元人民币；在乡（镇）设立的村镇银行，其注册资本不得低于100万元人民币。 （二）设立方式 村镇银行采取了发起方式设立，发起人或出资人应至少有一家银行业金融机构，村镇银行最大股东或唯一股东必须是银行业金融机构，其持股比例不得低于股本总额的20%，单个自然人股东及管理方持股比例不得超过村镇银行股本总额的10%，单一非银行金融机构或单一金融机构企业法人及其关联方持股比例不得超过村镇银行股本总额的10%。且所有银行业金融机构都可以跨区兴办村镇银行。 （三）业务经营范围 村镇银行业务内容与一般银行业机构类似，包括了存、贷、汇等，业务范围不受限制，主要有：吸收公众存款；发放短、中、长期贷款；办理国内结算和票据承兑与贴现；从事同业拆借、银行卡业务；代理发行、代理兑付、承销政府债券；代理收付款项及保险业务；但是《暂行规定》要求村镇银行坚持小额、分散的原则，努力防范信贷集中的风险。同时，为让村镇银行更加专注地为“三农”服务，树立服务县域、服务“三农”的宗旨，明确禁止村镇银行跨县（市）发放贷款和吸收存款。 （四）高管任职资格 拟任人除应符合银行业监督管理机构规定的基本条件外，村镇银行董事应具备与其履行职责相适应的知识、经验及能力；村镇银行董事长和高级管理人员应具备从事银行业工作5年以上，或者从事相关经济工作8年以上（其中从事银行业工作2年以上）的工作经验，具备大专以上（含大专）学历。 可见，村镇银行市场进入的门槛并不高，这些要求在村镇银行市场进入中并不是障碍，村镇银行的市场进入的核心在于发起人的发起意愿以及在位金融机构阻挠村镇银行进入的成本权衡，下文将分用两个博弈进行分析。 二、银行业金融机构发起建立村镇银行的博弈分析 按照村镇银行设立方式的要求，至少有一家银行业金融机构作为发起行，银行业金融机构是否愿意发起成立村镇银行是村镇银行进入问题的重要一环，为拓宽农村金融供给，政府相关部门调动银行业金融机构积极性发起成立村镇银行。此博弈的参与方为政府相关部门B和村镇银行发起人——银行业金融机构A。在这里B可以选择的策略有：①出台优惠措施鼓励A发起建立村镇银行；②不出台优惠措施鼓励A，单纯依靠现有的政策引导A发起建立村镇银行。A可以选择的策略有：①发起建立村镇银行；②不发起建立村镇银行。 （一）假设前提 1.政府相关部门B和银行业金融机构A之间不存在信息不对称。 2.政府相关部门B的收益主要是指社会收益。 3.在政府相关部门B只出台相应的引导性政策的条件下，银行业金融机构进入的收益小于建立城市商业网点的收益。 （二）模型分析 表1 银行业金融机构发起建立村镇银行的博弈 政府相关部门 出台优惠措施 不出台优惠措施 银行业金融机构 进入 , , 不进入 , , ：银行业金融机构愿意作为发起人建立村镇银行，给社会带来的收益 ：银行业金融机构不愿意作为发起人建立村镇银行，只是建立城市商业网点，给社会带来的收益 ：在政府相关部门主体出台相应优惠政策的条件下，银行业金融机构愿意作为发起人建立村镇银行，自身所取得的收益 ：在政府相关部门没有出台相应优惠政策的条件下，银行业金融机构愿意作为发起人建立村镇银行，自身所取得的收益 ：银行业金融机构不愿意作为发起人建立村镇银行，只是建立城市商业网点，自身所取得的收益 ：政府相关部门出台相应的优惠政策所付出的成本 银行业金融机构在政府相关部门出台优惠政策时获得的收益肯定是大于政府相关部门没有出台优惠政策时所取得收益。同时，根据假设3，。 1.当时 因为，所以对于银行业金融机构来讲，不论政府相关部门是否出台优惠措施