浅析促进民间借贷健康发展的必要性及措施.docVIP

浅析促进民间借贷健康发展的必要性及措施 　　在河南省北部的一个小城市，安阳，几乎无人不知“非法集资”四个字。“老板跑了，公司赖账倒闭，钱要不回来了”mdash;问起关于“非法集资”的事情，这是每个人都会描述的一个事实。在“非法集资”的风波中，温州总额排第一，安阳则“屈居”第二。然而，南方城市经济发展比北方小城要好很多，2014年温州GDP达到4 302亿元，而安阳GDP仅为1 178亿元。因此相对而言，集资事件对安阳地区打击更加严重。政府给出的保守估计集资总额为200亿元，而实际上市民损失达400多亿元。 　　一、安阳“非法集资”事件回顾 　　“非法集资”的起源是民问借贷。譬如一些中小企业急需资金周转，申请银行贷款手续复杂且限制太多，长时问的审批耽误公司正常运转，而通过民问借贷却可以方便快捷地筹到所需资金。这个时候便出现了一些“投资担保公司”作为中问人，把人们的积蓄集中后统一借给企业，赚取利息差额。由于民问借贷的利率比银行存款高出很多，人们也愿意借出自己的积蓄。正常的民问借贷原本是一种合理而高效的资金配置方式，既能满足资金需求者即地方企业扩大生产规模以及资金周转的需求，又能满足资金供给者追求较高利润的愿望。 　　在其盛行的一段时问，最少的利率是每月2分利。投资担保公司则扮演中介的角色，借钱贷出赚取价差。民问借贷行为除了直接的借款合同，还通过不同的形式表现出来:起初，用户向燃气公司借出2 000元可得到免费使用的液化气。后来有“一元租车”，租车公司以约两倍的车款作为押金向出资人借出一辆车，租车费只需1元钱。各种集资方式的本质其实都是变相民问借贷行为。 　　二、事件暴露的问题以及原因分析 　　在整个过程中，可以看到集资事件的两个方面:一是民问金融为地方企业发展注入资金，在一定程度上即满足了投资者追求较高回报的愿望，又使本地企业及时获得生产所需资金。二是不法分子趁机混入，违背了诚信经营的原则，扰乱市场原有的秩序，促使信用危机爆发，给他人和社会造成了严重的经济损失。 　　因此，诈骗公司的不法行为是导致信用危机的关键。在合法公司与诈骗公司并存的情况，原本也许一些公司能够维持经营和资金链运转，但当诈骗公司席卷公众钱财外逃之后，会引起连锁反应，人们纷纷担心自己的借款也收不回来于是不但不再续存，还连本带利全部取出。最初本地企业可以实现兑付需求，诈骗公司越来越多，前来兑付的民众也越来越多，这种挤兑风潮最终造成企业现金流紧张，当地民问金融市场陷入混乱。也就是说，诈骗公司卷款外逃，引起信用危机进而造成挤兑风潮时，本地企业会在短时间内被迅速压垮。 　　三、关于促进民间借贷健康发展，遏制“非法集资”发生的建议 　　(一)从当地企业(筹资都的角度来看 　　1.企业应诚信经营，遵守职业道德及个人品德，知法守法。 　　2.企业应杜绝扩大借贷规模的行为，不能过度依赖债务作为资金来源，要把经营杠杆率维持在合理的范围内，控制经营风险，减少资不抵债及亏损破产的可能性。把企业的债务维持在合理水平内，合理控制资产负债比、流动比率及速动比率。 　　(二)从投资者角度看 　　1.提高文化素质，增加对金融知识和法律知识的了解。 　　2.分辨筹资者质量。部分民间借贷行为建立在亲戚朋友关系的基础上，借贷双方较为了解也相互信任。但有更大一部分是个人和法人之间进行借贷，涉及总资金数额庞大。这时候投资者应理性地对企业进行分析，主要有几点:1)分析企业的融资目的。其取决于投资担保公司的素质、企业的经营状况，以及经营者的诚信意识。信用风险取决于还款能力和还款意愿。在选择是否借贷时，我们不能跟风而上，不能只自目听信筹资者及身边朋友的劝说，而要客观地判断经济形势和企业的经营状况。但在实际中总是存在一个问题，好像在最终结果出来之前人们总是无法判断筹资者是真心实意还是虚情假意。2)分析利率。根据《最高人民法院关于人民法院审理借贷案件的若干意见wyW》规定，民问借贷的利率可以适当高于银行的利率，但最高不得超过银行同类贷款利率的4倍。超出此限度的，超出部分的利息不予保护。如果利率畸高，则很有可能发生非法情况。3)是否有实体经济支持。只有运营实体经济的企业才会因扩大生产或资金周转而产生资金需求。如果该企业并无长期稳定的主营业务，则很可疑为诈骗公司。