第五章营运资金管理.pptVIP

一、营运资金的概念和特点 （一）营运资金的概念 营运资金：是指企业的流动资产减去流动负债后的余额，是流动资产的一个有机组成部分。 营运资金的管理既包括流动资产的管理，也包括流动负债的管理， 其中，流动资产管理的实质是进行短期投资决策和管理；流动负债管理的实质是进行短期筹资方式的选择和管理（这部分内容在前面筹资管理中讲过，在此不再重复）。 （二）营运资金的特点 1.营运资金周转具有短期性 2.营运资金的实物形态具有易变现性 3.营运资金的数量具有波动性 4.营运资金的来源具有灵活多样性 （三）营运资金的管理目标 1.充分的流动性 2.最小的风险性 3.价值最大化 （四）营运资金管理的基本要求 1.合理确定并控制流动资金的需要量 2.合理确定流动资金的来源构成 3.加快资金周转，提高资金效率 第二节 流动资产管理 一、流动资产概念及特点 （一）流动资产的概念 流动资产：是指能够在一年或超过一年的一个营业周期内变现的资产。它的范围相当广泛，如现金、短期投资、应收及预付款项和存货等。 （二）流动资产的特点： （1）流动资产占用形态具有变动性 （2）流动资产占用数量具有波动性 （3）流动资产循环与生产经营周期具有一致性 （三）流动资产的分类 1.按照流动资产在企业生产经营中所起的作用分类 （1）生产领域的流动资产 （2）流通领域的流动资产 2.按照资产的来源分分类 分为自有流动资产和借