北京邮电大学济经管理学院财务成本管理复习提纲.docxVIP

第一章 总论简述企业财务活动。企业财务活动是以现金收支为主的企业资金收支活动的总称。财务活动可以分为四个方面：筹资引起的财务活动；投资引起的财务活动；经营引起的财务活动；分配引起的财务活动。财务活动的四个方面不是相互割裂的、互不相关的，而是相互联系、相互依存的。简述企业的财务关系。财务关系是是指企业在组织财务互动过程中与有关方面发生的经济关系。财务关系的几个方面：企业同所有者之间的关系；企业同债权人之间的关系；企业同其被投资单位之间的关系；企业同债务人之间的关系；企业内部各单位之间的关系；企业与职工之间的关系；企业与税务机关之间之间的关系。简述企业财务管理的特点。财务管理是一项综合性的管理工作；财务管理与企业各方面有广泛联系；财务管理能够迅速反映企业生产经营活动。简述利润最大化作为企业财务管理目标的合理性及局限性。合理性：利润最大化是西方微观经济学的理论基础。利润代表企业创造的财富，从会计角度来看，利润是股东价值的来源，也是企业财富增长的来源。局限性：利润最大化没有考虑时间价值问题、风险问题、利润与投入资本的关系。利润最大化是基于历史的角度，不能反映企业未来的盈利能力，会使企业的决策具有短期行为倾向。会计处理方法的多样性可能导致利润并不能反映企业的真实情况。简述与利润最大化想必，以股东财富最大化作为企业财务管理目标的优点。股东财富最大化目标考虑了现金流的时间价值与风险因素；股东财富最大化在一定程度上能够克服企业在追求利润上的短期行为；股东财富最大化反映了资本与收益的关系。第二章 财务管理的价值观念简述年金的概念和种类。年金是在一定时间期内没期相等金额的收付款项。年金按付款方式可以分为后付年金（普通年金）、先付年金（即付年金）、延期年金、永续年金。按风险程度，可以把财务决策分为哪三类？按风险程度，可以把财务决策分为三类：确定性决策、风险型决策、不确定性决策。决策者对未来情况是完全确定的或已知的决策，称为确定性决策；决策者对未来的情况不能完全确定，但他们出现的可能性——概率的具体分布式已知的或是可估计的，称为风险型决策；决策者对未来的情况不仅不能全完确定，而且对其出现的概率也不能确定，这种情况下的决策称为不确定性决策。单项资产的风险如何衡量？对投资活动而言，风险是与投资收益的可能性相关联的，因此对风险的衡量，就要从投资收益的可能性入手。主要步骤包括：确定概率分析；计算预期收益率；计算标准差；利用历史数据度量风险；更具需要计算变异数。什么是证券市场线？资本资产定价模型通常可以用图形来表现，该图像又叫做证券市场线。他说明必要收益率R与不可分散风险β系数之间的关系。证券市场线反映了投资者回避风险的程度——直线越陡峭，投资者越回避风险。随着时间的推移，证券市场在变化。股票的估值有什么异同点？相同点：资产预期创造现金流的现值是股票于债券估值的共同出发点；优先股的支付义务很像债券，每期支付的股利与债券每期支付利息类似，因此债券的估值方法也可以用于优先股。不同点：债券具有固定的利息支付与本金偿还，未来现金流量是确定的，可以直接套用年金和复利现值公式计算；普通股股票未来的现金流是不确定的，依赖于公司的股利政策，通常需要进行固定股利支付或稳定增长股利的架设，在此基础上对复利现值求和。第三章 财务分析简述财务分析的作用。财务分析是以企业财务报告等会计资料为基础，对企业财务状况、经营成果和现金流量进行分析和评价，它是对财务报告所提供的会计信息做进一步加工和处理，为股东、债权人和管理层等会计信息使用者进行财务预测和财务决策提供依据。通过财务分析，可以全面评价企业在一定时期内的各种能力，包括偿债能力、运营能力、盈利能力和发展能力，从而分析企业经营活动中存在的问题，总结财务管理工作的经验教训，促进企业改善经营活动，提高管理水平。通过财务分析，可以为企业外部投资者、债权人及其他有关部门和人员提供更加系统、完整的会计信息，便于他们更加深入地了解企业的财务状况、经营成果和现金流量情况，为他们做出投资决策、信贷决策和其他经济决策提供依据。通过财务分析，可以检查企业内部各职能部门和单位完成经营计划的情况，考核各部门和单位的经营业绩，有利于企业建立完善的业绩评价体系，协调各种财务关系，保证企业财务目标的顺利实现。简述债权人进行财务分析的目的。债权人为企业提供信用融资所能获得的收益是固定的，贸易债权人的收益直接来自于商业销售的毛利，费贸易债权人的收益来自于债务合同约定的利息。无论企业的业绩如何优秀，债权人的收益只能限定为固定的利息或者商业销售的毛利。但是，如果企业发生亏损或是经营困难，没有足够的偿付能力，债权人可能就无法收回全部获释部分本金。债权人风险与收益的这种不对称性特征，决定了他们非常关注贷款的安全性，这也就是债权人进行财务分析的主要目的。债权人为了保障其债权的安全