39--非财务经理的财务培训--关朋(36页).pptVIP

NOWC营运流动资金 = 应收账款 + 预付账款 + 存货 - 应付账款 - 预收账款 现金 Cash 应收账款 Accounts Receivable 存货 Inventory 预付账款 Payment in Advance 固定资产 Fixed Assets 资产 Assets 应付账款 Accounts Payable 预收账款 Unearned Revenue 长期负债 Long-Term Liability 股东权益 Owner’s Equity 营运流动资金 NOWC 负债和股东权益 Liability Owner’s Equity 流动资金周转率 Working Capital Turnover = 总收入 Revenue 流动资金 Working Capital Accounts Receivable + Payment in Advance + Inventory - Accounts Payable - Unearned Revenue 股东权益回报率 = ROE 净利润 Net Profit 平均股东权益 Average Owner’s Equity = 总收入 净利润 X 总收入 平均总资产 X 平均股东权益 平均资产 利润率 = X 资产周转率 X 杠杆比率 盈利能力分析Profitability Analysis = Revenue Net Profit X Revenue Average Assets X Average Owner’s Equity Average Assets Profit Margin = X Assets Turnover X Leverage Ratio ROA模型 /ROA Model Sales 销售 59 Cost of goods sold 产品成本 24 Minus 减 Contribution 贡献毛益 35 Common costs 销售费用 24 Minus 减 Operating Profit 营业利润 11 Interest and taxes 利息和税 5 Net Profit 净利润 6 Return on assets 资产回报率 17% Return on equity 所有者权益回报率 13% Current Assets 流动资产 41 46 Fixed assets 固定资产 25 24 Plus 加 Total assets 总资产 66 Equity 所有者权益 46 Liabilities 负债 20 风险分析 Risk analysis 流动比率 Current Ratio = 流动资产 Current Assets 流动负债 Current Liability 速动比率 Quick Ratio = 流动资产Current Assets－存货Inventory 流动负债 Current Liability （2：1 比较好） （１：1 比较好） 清偿能力 Discharge Ability ： = 营运资金 Cash from Operation 流动负债 Current Liability 短期营运偿债能力 Short-Term Operating Liquidity 风险分析 Risk Ratio 财务杠杆比率 Financial Leverage Ratio： 总负债 Total Liability 总资产 Total Assets （ 2 比较好） 总权益 Total Owner’s Equity 利息保障倍数 Interest Payment Ratio = 利息和税前利润 EBIT 年度利息费用 Interest Expenses （3倍正常） 总权益 Total Owner’s Equity Benefit Vs. Cost 效益/成本 Demand Vs Supply 需求/供给 四、小结 Summary Financial Fundamental to Non-Financial Executives财务管理 --非财务经理必备 目标 Objective ： 了解财务管理原理和常用财务决策 Understand financial management principles basic financial decisions 了解财务信息系统的基本构架 Understand financial information system frame work 了解财务报表分析基本方法 Analysis sample financial reports 方法 Method： 课程概要 COURSE SUMMARY 一