资产配置课件选编.pptVIP

资产配置 为你的资产快速增值保驾护航 1、创造长期稳定的现金流 2、信用最大化 3、灵活使用融资杠杆 4、学习拥有投资工具 5、做好投资组合及资产配置，降低风 险，使资产增值增长最大化 资产增值5大定律 资产配置的定义 根据人生目标制定规划，结合不同投资工具的特点，制定个性化的投资策略，并且进行合理的资金配置，从而使资产快速、稳健、安全的增长。 哈里·马科维茨 威廉·夏普 默顿·米勒 （1927- ） （1934- ） （1923-2000） 投资失败者 90% 投资成功者 美国经济学家马科维茨通过分析近30年来美国各类投资者的投资行为和最终结果的大量案例数据发现：在所有参与投资的人群里面，有90%的人不幸以投资失败而告出局，而能够幸运存留下来的投资成功者仅有10%的人！ 这10%幸运存留下来的人们究竟做对了什么？ ——马科维茨凭着这项研究理论最终与另外两位经济学家共同获得了诺贝尔经济学奖。 10% 91.5% 4.6% 1.8% 2.1% 荣获诺贝尔经济学奖的“资产配置理论”，是一种发展分散组合的投资方法。是通过把各种资产如股票、债券或现金等按照变化的比例和位置等做整体考虑并进行分散的投资。 1.8% 规 划——人生目标的定向投资 策 略——资产增值的方法、工具、渠道 配 置——投资资金的合理分配比例 优 化—— 定期分析、评估，调整更新投资组合 1、规划 根据个人的人生目标和自己想要的生活品质去定向规划，比如退休、子女教育、家庭旅游、个人爱好、照顾父母，想拥有的资产如车、别墅等，明确你要多少时间去实现这些目标，同时你到时需要多少钱。 2、策略 清晰自己能够承受的风险程度，根据现有的资产和现金流状况，对投资环境进行有效分析和预测，制定一个适合自己的投资策略，激进型、稳健型还是保守型。 3、配置 根据投资策略和投资环境情况，在风险承受力及预期回报率的基础上，将可用资金放在不同资产、证券上进行配置，构建一个能使投资风险最小化的资产组合。 4、优化 定期分析、评估、检测投资结果，根据半年、1年、2年、3年的投资反馈，调整更新投资组合。 保险 债券 基金 股票 住宅房地产 人生财产的保障：回报率低，占净资产的1-2% 是信用及杠杆性投资的现金流保护神：占净资产投资的10-20%，8-12%增值，4-8%抗风险。保本金 成长性投资：必要时可用于现金流。占净资产的10-20% 进取性投资：成长快、利润高，有较大的复利增长收益。占净资产的20-30% 进取性加杠杆投资：单利增长，总资产放大为主要增长点。占净资产的10-20% 激进性加长杠杆投资：单利增长，总资产每年以倍数增长。占净资产的20-40% 商业地产/REITS 资产配置中各种工具的角色及功能 核心一：规划 根据个人的人生目标和自己想要的生活品质去定向规划，比如退休、子女教育、家庭旅游、个人爱好、照顾父母，想拥有的资产如车、别墅等，明确你要多少时间去实现这些目标，同时你到时需要多少钱。 我们家庭的梦想 一生规划 所需费用合计： 核心二：策略 清晰自己能够承受的风险程度，根据现有的资产和现金流状况，对投资环境进行有效分析和预测，制定一个适合自己的投资策略，进取型、稳健型还是保守型。(建议先做风险测试) 风险测试压力： 目前投资风格类型属于：（承受能力） 根据目前净资产 万，按照净总比 %（安全边际），每年总资产 %的增长，5年的投资计划，净资产目标 万，总资产目标 亿。 我的投资策略 资产配置比例（工具金额/总资产*100） 投资工具 现在配置比例 计划比例 保险 % % 基金 % % 债券 % % 股票 % % 商业房产REITS % % 住宅/豪宅投资/别墅 % % 合计 五年资产增值预测演算表 　 期初净资产 ￥7,370,000.00 年增长率 20% 净总比 35% 　 第1年 总资产 14,330,000.00 　 　 　 　 　 总负债 6,960,000.00 增加投资 　 　 　 　 净资产 7,370,000.00 　 　 　 　 　 净总比 51% 　 　 　 　 　 第2年 总资产 17,196,000.00 资产增值 ￥2,866,000.00 第2年调整后 总资产 29,245,714.29 总负债 6,960,000.00 增加投资 　 总负债 19,009,714.29 净资产 10,236,000.00 　 　 净资产 10,236,000.00 净总比 60% 　 　 净总比 35% 第3年 总资产 35,094,857.14