投资部管理流程_整体_20080710_v22教程.pptVIP

项目投资管理办法及流程;目 录;投资部基本工作原则;1.1 项目管理框架;1.2 项目搜寻及筛选流程;项目来源关系图;项目筛选标准——方向性筛选;1.2.1 项目搜寻及筛选流程_流程步骤;案例——沈阳黎航有机硅化工有限公司;投资项目备忘录——条款清单（初始投资意向）;1.3 项目投资流程;风险投资机构;1.3.1 项目投资流程_流程步骤;1.3.2 项目投资流程_流程步骤;1.3.3 项目投资流程_流程步骤;1.3.4 项目投资流程_流程步骤;投资协议书;1.4 项目实施流程;1.4.1 项目实施流程_流程步骤;1.4.2 项目实施流程_流程步骤;1.5 项目沟通及会议管理;1.6 投资部文档管理;1.7 已投资项目管理;目 录;访谈主要部门;任务;目 录;项目评估标准;项目风险评估细则;目 录;参考文档模版清单;国内A股发行上市条件、程序 及尽职调查内容;第一章 国内A股发行的基本条件 第二章 国内A股发行上市的程序 第三章 发行上市尽职调查的内容及程序;国内A股发行上市的基本条件;国内A股发行上市的基本条件;国内A股发行上市的基本条件;国内A股发行上市的基本条件; 公司二： ＊ 2005—2006年，发行人排放污水中的ph值、化学需氧量、氨氮出现超标，受到重庆市环保局三次行政处罚，不符合首发办法第二十五条之（二）有关“发行人最近36个月内不得存在违反工商、税收、土地、环保、海关以及其他法律、行政法规，受到行政处罚且情节严重的情形”的规定。 虽然保荐机构、发行人律师对上述情况进行了详细的论证，说明该违规行为未对周边环境和生态产生重大影响，并承诺今天将按照国家有关部门的要求承担相应的环保责任，但该公司亦未能通过证监会的审核。 ; 　　;关联交易;关联交易——涉及对象;关联交易——涉及行为;关联交易——关注的问题; ＊报告期内公司与控股股东武汉邮电科学研究院及其它关联方在销售货物、采购原材料、租赁房屋、提供劳务、支付代理费和代缴社保统筹费等多个方面存在关联交易，且金额较大，公司独立性存在缺陷。 ☆最近三年公司向关联方的销售金额分别为6797、7809、12418万元，占当年销售总额的比例分别为39％、35％、30％； ☆公司没有任何土地和房屋产权，所需厂房全部从控股股东租赁取得，本次募投项目实施将继续向控股股东新增租赁厂房。 ☆公司进出口业务全部委托控股股东下属的烽火国际进行，公司员工的社保统筹费仍通过控股股东代缴。 ＊公司为光电子器件制造商，控股股东控制的烽火通信为通信系统设备制造商，在业务上双方为上下游关系。公司收入中的20%来自烽火通信，而烽火通信在国内通信设备商竞争中与华为、中兴相比差距较大，发展前景并不乐观，这对公司的销售会有较大影响。 ＊公司历史上存在控股股东占用资金的行为。;国内A股发行上市的基本条件;主板和创业板的财务指标比较; ＊募集资金应当有明确的使用方向，原则上应当用于主营业务。除金融类企业外，募集资金使用项目不得为持有交易性金融资产和可供出售的金融资产、借予他人、委托理财等财务性投资，不得直接或者间接投资于以买卖有价证券为主要业务的公司； ＊募集资金数额和投资项目应该与发行人现有生产经营规模、财务状况、技术水平和管理能力等相适应，一般不超过募集资金总量的40%； ＊募集资金投资项目应当符合国家产业政策、投资管理、环境保护、土地管理以及其他法律、法规和规章的规定； ＊发行人董事会应当对募集资金投资项目的可行性进行认真分析，确信投资项目具有较好的市场前景和盈利能力，有效防范投资风险，提高募集资金使用效率； ＊募集资金投资项目实施后，不会产生同业竞争或者对发行人的独立性产生影响； ＊发行人应当建立募集资金专项存储制度，募集资金应当存放于董事会决定的专项账户。 ;国内A股发行上市的基本条件;募集资金投向（除了上述关注因素外还关注）;国内A股发行上市的程序;发行上市工作总体流程图;历史沿革和改制情况 同业竞争与关联交易 组织结构与 内部控制 高管人员 业务与技术 财务与会计 业务发展目标 行业状况 ;改制——关键点;保荐机构与发行人协商确定申报时间表、 初步拟定发行方案和募集资金投向;要求在指定报刊及网站披露的文件 ;证监会发行部5个工作日内作出是否受理决定 申报企业与证监会发行部工作人员见面会 ;发审委构成：目前的第八届发行审核委员会委员共有25名；其中专职委员5名，兼职委员20名；每次发审会参会委员为7名。 发审委审核程序：;主体资格;发行审核——审核要点;确定发行、推介方案和定价分析报告