国际投资学 第四创新章.docVIP

PAGE  PAGE 10 第四章 跨国金融机构 第一节 跨国银行 第二节 非银行跨国金融机构 第三节 跨国金融机构与跨国公司、世界金融风险的关系 跨国银行 一、跨国银行的概念 （杨大楷 P125） （一）概念 跨国银行是指以国内银行为基础，同时在海外拥有或控制着分支机构，并通过这些分支机构从事多种多样的国际业务，实现全球性经营战略目标的超级银行。 例如，英国的巴克莱银行、汇丰银行；美国的花旗银行（集团）；法国的农业信贷银行。 对这一概念的理解需要把握以下几点： 1、跨国银行具有派生性 2、跨国银行的机构设置具有超国界性 3、跨国银行的国际业务经营具有非本土性 4、跨国银行的战略制定具有全球性 （二）跨国银行的特征 1、国际网络日益扩大； 2、经营业务范围广泛； 3、采取全球性经营战略； 4、实行集权化的控制与管理； 二、跨国银行的产生与发展 （杨大楷 P127） 其产生与发展过程大致可以分为以下五个阶段： （一）萌芽产生阶段（15世纪——20世纪初） （二）逐步形成阶段（20世纪20年代——60年代） （三）迅速发展阶段（20世纪60年代——80年代） （四）调整重组阶段（20世纪90年代初——90年代中期） 这次重组呈现出两大趋势特征： 1、银行间兼并、联合活动频繁，向大型化发展以增强实力； 2、跨国银行业在本阶段还着力于内部机构的调整与改善。 （五）创新发展阶段（20世纪90年代中期——近期） 1、国际银行业的购并重组愈演愈烈； 2、跨国银行向全能化发展； 3、电子化推动跨国银行的创新。 三、跨国银行发展原因 （杨大楷 P132） （一）世界经济的发展造就了一批具有优势的跨国银行主体 （二）全球跨国公司的扩张要求银行跟随到海外提供服务 （三）各国对银行业的政策激励银行开展跨国经营 （四）国际金融市场的发展为跨国银行业务的拓展开辟了新天地 （五）20世纪90年代以来跨国银行业的调整和重组有着特定的时代背景，金融全球化和金融自由化趋势是促使跨国银行重组和调整的主要动因。 四、跨国银行的组织形式 （杨大楷 P134） 跨国银行的组织形式包括：跨国银行母行与其海外分支机构的组织结构关系 以及 这些分支机构的具体形式。 （一）母行与其海外分支机构的组织结构关系（主要有三种） 1、分支行制 它是指母行在海外设立和控制各种类型的分支机构，通过这些分支机构来开展跨国经营活动的组织结构形式。这些分支机构根据不同的级别构成一个金字塔型的网络结构。 跨国银行母行 一级海外分支机构 一级海外分支机构 国内分支机构体系 二级海外分支机构 二级海外分支机构 …… …… …… …… … … 2、控股公司制（集团银行制） 它是指银行通过“银行持股公司”（Bank Holding Company）建立海外分支机构网络。这种组织方式以美国最为典型。美国跨国银行的海外分支机构可以由银行或其持股公司直接建立，而更多的是通过其附属机构——“爱治法公司”（ Edge Act Corporation）建立的。 银行持股公司 爱治法公司 跨国公司母行 非银行机构 国内分支机构 海外分支机构 海外附属行、联署行 海外分支机构 … … 非银行机构 国内分支机构 非银行机构 爱治法公司 海外分支机构 国内分支机构 3、国际财团银行制 它是指由来自不同国家或地区的银行以参股合资或合作的方式组成一个机构或团体来从事特定国际银行业务的组织方式。它与为某项贷款而由多个银行组成的贷款辛迪加（Loan Syndicate）不同，辛迪加是不具备法人资格的临时组织，而国际财团银行是正式注册的法人。 （二）海外分支机构的具体形式 1、代理行（ Correspondent Bank ） 世界上一些国家的大银行通常委托另一些国家的大银行代理本行的业务，即保持代理行的关系。这种关系通常是对等的。例如，一家美国银行（如花旗集团）在英国有一家代理行（巴克莱银行的），同样，美国花旗集团