广东金融学院金融工程课件第五章股指期货等要点.pptx

金融工程;阮坚Email：truanjian@Telweibo：/jrjl;第二章 习题 1;第三章 习题 1;股指期货、外汇远期、利率远期与利率期货;金融系 阮坚;利率远期与期货;远期利率协议（Forward Rate Agreement）;FRA 特征;远期利率;远期利率定价;FRA 的定价：远期利率;FRA 定价：FRA 的价值 I;FRA 定价：FRA 的价值 II;金融系 阮坚;利率期货交易市场;利率远期与利率期货 I;利率远期与利率期货 II;3 个月欧洲美元期货概述;欧洲美元期货合约条款;欧洲美元期货报价;欧洲美元期货报价;欧洲美元期货结算;Example;远期利率与期货利率;美国长期国债期货概述;美国长期国债期货合约条款;长期国债期货/现货的报价与现金价格;案例 5.4 ：附息票债券的现金价格与报价 I;案例 5.4 ：附息票债券的现金价格与报价 II;交割券、标准券与转换因子 I;交割券、标准券与转换因子 II;案例 5.5.1 ：转换因子的计算 I;案例 5.5.1 ：转换因子的计算 II;案例 5.5.1 ：转换因子的计算 III;国债期货现金价格的计算;案例 5.5.2 ：国债期货现金价格的计算 I;案例 5.5.2 ：国债期货现金价格的计算 II;确定交割最合算的债券;;;长期国债期货价格的确定;案例 5.7 I;案例 5.7 II;案例 5.7 III;案例 5.7 IV;金融系 阮坚; 债券久期;久期的推导;;;债券价格对利率微小变化时的敏感度—利率弹性？;;久期（Duration）;资产价值的利率风险;货币久期（Dollar Duration）;久期近似公式;利率远期和利率期货的久期 I;利率远期和利率期货的久期 II;基于久期的利率套期保值 I;基于久期的利率套期保值 II;基于久期的利率套期保值 III;案例 5.8 ：基于久期的套期保值 I;案例 5.8 ：基于久期的套期保值 II;案例 5.8 ：基于久期的套期保值 III;久期的局限性;金融系 阮坚;股票指数期货概述 I;股票指数期货概述 II;股指期货定价;股指期货应用;最小方差套期保值比率 I;最小方差套期保值比率 II;案例 5.1 ：沪深300股指期货套期保值 I;案例 5.1 ：沪深300股指期货套期保值 II;股票头寸与短期国库券头寸;调整投资组合的系统性风险暴露 I;调整投资组合的系统性风险暴露 II;金融系 阮坚;FXA 的定价;理解 ERA;ERA 的定价：实物交割 I;ERA 的定价：实物交割 II;ERA 的定价：现金结算;案例 5.2 ： ERA 定价 I;案例 5.2 ： ERA 定价 II;案例 5.2 ： ERA 定价 III;要点;作业3;本章结束