江苏保丽洁环境科技股份有限公司公开转让说明书.PDFVIP

江苏保丽洁环境科技股份有限公司 公开转让说明书 江苏保丽洁环境科技股份有限公司 公开转让说明书 推荐主办券商 二零一五年四月 江苏保丽洁环境科技股份有限公司 公开转让说明书 公司声明 本公司及全体董事、监事、高级管理人员承诺公开转让说明书不存在虚假记 载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的 法律责任。 本公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证公开转让说明 书中财务会计资料真实、完整。 全国股份转让系统公司对本公司股票公开转让所作的任何决定或意见，均不 表明其对本公司股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之 相反的声明均属虚假不实陈述。 根据《证券法》的规定，本公司经营与收益的变化，由本公司自行负责，由 此变化引致的投资风险，由投资者自行承担。 江苏保丽洁环境科技股份有限公司 公开转让说明书 重大事项提示 本公司特别提醒投资者注意下列风险及重大事项： （一）原材料价格波动风险 公司产品的主要原材料包括钢材、铝材、电气元器件等，其成本主要受铝锭、 板材、型钢等价格波动的影响。由于上游铝锭、板材、型钢价格的影响因素较为 不稳定，近年来铝材、钢材的价格波动较大，若其价格上涨，将导致公司的营业 成本有所上升，进而影响利润水平。虽然公司积极采取措施应对主要原材料价格 波动的风险，但仍无法保证能够完全消除原材料价格波动对公司产品成本的影 响。因此，若未来原材料价格大幅波动，将会对公司的经营业绩产生一定影响。 （二）汇率波动风险 公司的商用油烟净化设备进行出口销售，与境外客户签订的合同结算货币以 美元为主。2013 年度、2014 年度，公司出口销售收入分别为8,735,580.08 元、 13,580,981.83 元，占主营业务收入的比重分别为8.80%、16.09%；汇兑损益分别 为-66,447.39 元、833,677.49 元（20 14 年的汇兑损益受到公司收购富澜特股权形 成的外币负债产生的汇兑损失的影响）。随着公司未来出口销售的增加，以及人 民币对外币尤其是对美元汇率的波动，可能对公司经营业绩产生不利影响。 （三）债务偿还风险 2013 年末、2014 年末，公司的资产负债率分别为64.34%、43. 15%，流动比 率分别为0.97、0.99，速动比率分别为0.83、0.82 。公司资产负债率中等、流动 比率和速动比率较低，主要原因系公司近两年进行新厂区建设，在土地使用权和 房屋建筑物上投入较多导致。虽然整体来看，公司扩大经营规模后，生产销售规 模扩大了，但能否因此带来经营业绩和现金净流入较大增长仍存在不确定。所以， 受限于短期偿债能力，公司存在一定的偿债风险，可能对其生产经营活动产生不 利影响。 江苏保丽洁环境科技股份有限公司 公开转让说明书 （四）毛利率波动较大的风险 2013 年、2014 年，公司的营业收入分别为101,585,731.79 元、88,574,504.26 元，综合毛利率分别为31.59%、51.15% 。相较2013 年度，公司2014 年度的营 业收入有所下降，但毛利率有较大幅度提升，主要系：主要系：第一，2014 年， 公司对产品与技术方案进行了优化与改型，如原有老产品（如BG2000 定型机油 烟净化器等）优化改型成新产品（如BG15K/BG20K 等），新的设计降低了材料 的材质要求而导致不锈钢等材料的用量需求减少；2013 年公司较多销售合同包 括以成本价向客户提供产品的配套设备及备件，此类销售增加了公司营业收入但 拉低了公司的营业收入毛利率，2014