法兴银行交易员欺诈案.pptVIP

内容 交易员渎职 交易员运用自身技术和条件之便，私自滥用自身权力和技术，贪婪的欺骗了整个银行的监管系统。 凯维埃尔曾经在银行中台部门工作，利用丰富经验，侵入银行安全系统，设计虚构交易，隐藏巨额的违规头寸。他在股指期货市场进行一笔交易的同时会虚构另一笔交易，两笔交易的头寸相抵，以躲避内部控制系统的“雷达”。为了确保虚假的操作不被发现，凯维埃尔利用处理和控制市场交易的经验，屏蔽了所有的监控，其中包括检查交易真实性的监控。 银行高层的放任 外部风险 法国兴业银行事件的小结 法国兴业银行事件的教训 同类案件链接 德意志银行的风险管理经验 花旗银行的风险管理经验 Company Logo * LOGO 1 2 3 4 案件简介 原因分析 同类案件 经验借鉴 热罗姆·凯维埃尔 法国兴业银行在2008年1月24日爆发内部交易员以非法的交易手段欺诈，造成银行损失约49亿欧元，此外 再加上美国次贷危机致使银行损失再损失20亿元，该银行股票在当日便在巴黎证券交易所暂停上市。这是金融业欺诈损失最庞大的金额之一。 指数期货多头部位 高达490亿欧元 2008年 2007年 2006年 2005年 赢利18万欧元 赢利15亿欧元 亏损49亿欧元 指数期货空头部位 高达280亿欧元 赢利180万欧元 交易部位很小 逐步增加 作假过程及分析 建仓 平仓（虚 假交易） 取消虚 假交易 与集团内部 的公司交易 可延后交 割的交易 取消交易 后台不用 执行清算交割 只需与交割日 的前五天才需 要执行确认作业 交易无需确认， 不会出现在每日 的报表中 与未签订担保补充 协定的交易对手承 作交易，不会有保 证金催缴通知 与外部的小 银行交易 经过4个月审讯，巴黎刑事法庭5日判他违反诚信、伪造和滥用计算机罪名成立，判监3年、另加2年缓刑。但是由于在交易丑闻中得到验证的高超计算机技术，他却因祸得福，被一家私人企业聘为信息技术顾问。 内部原因分析 交易员渎职 银行高层的放任 监管系统的缺陷 原因分析 外部原因分析 金融监管制度存在漏洞 金融衍生品业务的巨大风险没有被充分认识 法国兴业银行内部管理不善，管理层利欲熏心。内部存在监管漏洞，管理层上下投机心较重，从而使风险管理系统漏洞严重。 2006年6月到2008年1月，法兴银行的运营部门、股权衍生品部门、中央系统管理部门等28个部门的11种风险控制系统，自动针对凯维埃尔的各种交易发出75次报警 “我不相信我的上级主管没有意识到我的交易金额，当我盈利时，上级装作没看见我使用的手段和交易金额。在我看来，任何正确开展的检查都能发现那些违规交易行为。” 监管系统的缺陷——技术缺陷 漏 洞 交易员盘面 资金监督 资金流动的跟踪 信息系统的安全 密码保护 后台与前台完 全隔离规则 *关注的是欧洲交易所提供的汇总数据，没有细分到每一个交易员的交易头寸数据 *把监控点放在交易员的净头寸和特定时间段的交易风险上，并没有对套利“单边”交易的总头寸进行限制，忽视了全部交易的总规模。 让长期处于风险控制体系的员工直接参与交易，更是违背了最基本的不相容职务分离原则。 1 全球经济持续增长，股票、债券和石油等大宗商品市场均出现强劲投机风潮。一些金融机构和个人的风险管理意识明显放松，席卷全球主要金融市场的美国次贷危机根源即在于此。 2 ?股指期货既有积极一面，也蕴含着巨大的风险，特别是在从宏观到微观各项风险尚未到位的情况下，融衍生品业务中风险性可能会放大。 强大的业务分析评价系统 完善内部监控及制度 投资银行业务的扩张给银行风险控制提出了更高的要求。法国兴业银行事件发生的背景就是兴业银行投行交易部的强劲增长——交易数量翻了一倍，前台人员数量从4个增加到23个，而中端部门人员的大规模离职使得内部监管变得更加困难。 投资银行业务的高风险特征给银行的风险控制带来了极大冲击，紧迫的要求风险管理能力的提升。近年来，投资银行业务受益于超低的融资成本而迅速扩张，但过大的规模把其所在的金融集团置于高风险的境地。 2 确立明示银行内各项业务的职责，严格执行利益冲突业务的隔离。 3 建立专门的风险管理机制，以应对各种可能的风险。 1 管理层必须对其所经营管理的业务有充分的理论上以及道德上的认识。 4 提高稽查部门感应内部漏洞的灵敏度，加强内部控制力度。 英国巴 林银行 德国MG RM集团 美国 橘郡 日本大 和银行 1995年3月，业务员里森投资日经225期货指数失利，损失达14亿美元，导致该银行破产。 1994年1月，该集团在美国高息筹资，投资石油期货损失13亿美元,相当于集团一半资产。 1994年12月，美国加州橘郡财务长雪铁龙以政府名义筹资，进行票据投资，亏损18亿美元,地方政府宣布破产