增发股票与可转换债券.pdfVIP

增发股票与可转换债券 公开增发股票 ■增发的概念 ■增发股票的一般条件  组织机构健全，近三年未受到证监会行政处罚，近 一年未受到公开谴责；  财务状况良好，盈利能力具有可持续性；  无违法违规行为；  募集资金的数额和使用符合规定；  对近5年内最近一次募集资金实际使用情况进行说 明； 公开增发股票 ■上市公司增发股票的其他条件  最近3个会计年度加权平均净资产收益率平均不低于 6%  除金融类企业外，最近一期期末不存在较大金额的财 务性投资  发行价格应不低于公告招股意向书前20个交易日公司 股票均价或前一个交易日的均价 公开增发的方式 ■上网定价发行与网下配售相结合  网下向机构投资者询价确定发行价格， 进行配售发行  网上对公众投资者定价发行 ■网上网下同时定价发行方式 发行人和主承销商确定增发价格  网下对机构投资者与网上对公众投资者 同时公开发行 这是目前通常使用的方式 公开增发的程序  （一）聘请保荐人（主承销商）  （二）董事会决议  （三）股东大会批准  （四）保荐人保荐  （五