IASB新套期准则的价值剖析——以我国航空上市公司为例.pdf

IASB新套期准则的价值剖析 以我国航空上市公司为例 赵 敏 张莉芳 (南京财经大学会计学院) 【摘要】在阐述新套期准则产生及主要变化的基础上，着 月，IASB与FASB联合发布第二阶段 《金融工具减值》 重从被套期项 目指定、套期有效性判断和套期信息整体披露 补充文件，2013年3月，IASB颁布 《金融工具：预期 三方面探讨 了其对我国航空上市公司的价值所在。通过对 信用损失》(征求意见稿)，虽然该减值方法经过若 中国国航、东方航空、上海航空和南方航空套保业务具体会 干次讨论，但2013年年底仍无法与美 国FASB的意 计处理的剖析发现：新套期准则有利于扩大套期会计核算范 围，提高套期会计在航油套保业务中使用频率，激发 了管理 见达成一致；2010年12月9日，IASB发布了 《套期会 层进行合理航油套保活动的能动性，更有利于提高我国航空 计》(征求意见稿)，经过近三年的探讨、反馈与论 上市公司风险管理活动的透明度。 证，2013年 l1月 19日，IASB发布 了IFRS9《金融工 【关键词】套期会计 被套期项 目 套期关系 具：套期会计和对 IFRS9、IFRS7、IAS39的修订》(以 【中图分类号]F233 下简称((IFRS9：套期会计》)，完成了替代项 目的第 三阶段 。2014年7月24日，IASB颁布 了IFRS9(金融 一 、 新套期准则出台历程 工具》准则终稿，该准则建立了符合逻辑且简单的 套保是企业管理利率、汇率和大宗商品等方面 金融工具分类方法、提出了能及时确认贷款损失的 风险的重要手段，1998年6月和 1999年5月，美国财 前瞻性减值模型，以及将套期会计与企业风险管理 务会计准则理事会 (FASB)与国际会计准则理事会 活动更紧密联系的改进套期处理模式，并规定2018 (IASB)分别颁布SFAS133《衍生金融工具和套期保 值会计》和 IAS39((金融工具：确认与计量》(以下简 年 1月1日起强制执行，但允许提前采用。 称 IAS39)，用 以反映企业 的套保活动及金融工具 使用。准则颁布后，因其超常的复杂性和严重的规 二、新套期准则的主要变化 则导向而备受财务报表编制者、使用者和金融机构 ((IFRS9：套期会计》主要从套期会计 目标、套期 的广泛批评。为降低准则的复杂性，2008年底 IASB 有效性、被套期项 目及套期工具指定、套期会计终 和 FASB联手启动 了 “金融工具确认和计量”改进项 止确认、套期关系重新平衡、组合套期与净头寸套 目。国际金融危机爆发后，在二十国集团(G20)峰 期、套期会计的替代 以及列报与披露八个方面对 会、金融稳定理事会 (FSB)“建立全球统一的高质量 IAS39进行了重新修订。相较于IAS39，明确 “反映 会计准则”的倡议下，IASB于2009年4月启动 “原则 企业风险管理活动对财务报表的影响”的套期会计 导向的IFRS9((金融工具》替代规则导向的IAS39”项 核算 目标；将影响其他综合收益敞口的风险管理活 目，该项 目分 “分类和计量、减值方法及套期