全一海运市场周报.PDFVIP

全一海运市场周报 2017.04 – 第2 期 ◆国内外海运综述 1. 中国海运市场评述 (2017.04.03 – 04.07) (1) 中国出口集装箱运输市场 【市场需求低位徘徊多数航线运价回调】 本周，中国出口集装箱运输市场总体需求平稳，各大联盟航线调整仍然处于协调磨合期，运价推涨力度有所减弱，部分航线运价较上周回调，综合指数下 跌。4 月 7 日，上海航运交易所发布的上海出口集装箱综合运价指数为809.27 点，较上期下跌 2.5 %。 欧洲航线：据欧盟统计局最新公布的数据显示，欧元区 3 月末季调 CPI 年率初值增速放缓至 1.5%，升幅低于预期值。显示整体经济仍然处于低位运行。 本周，各大联盟新航线新航班正式投入运作，航商、货主均进入新的适应期，货主对市场前景持观望态度。多数航商为保证舱位利用率，在上周运价推涨 的基础上小幅下调，市场总体运价略有回落。上海港船舶平均舱位利用率在 90%左右。4 月 7 日，上海出口至欧洲、地中海基本港市场运价（海运及海运 附加费）分别为 836 美元/TEU、817 美元/TEU，较上期分别下跌 0.2 %、2.4 %，未能延续上周涨势。 北美航线：据美国经济分析局最新公布数据显示，美国 2 月贸易赤字缩小至 436 亿美元，创四个月最低，表明美国国内需求放缓，进口贸易缩减。致运输 市场需求回升乏力。尽管受航线调整前的囤货支撑，美西、美东航线船舶平均装载率保持在 95%以上，但由于新增货量不足，市场对后市预期较为谨慎， 市场运价总体下行。美西航线市场运价在上周推涨的基础上，受压出现回调；美东航线受运力扩张影响，航商涨价计划受阻，市场运价延续 3 月以来的下 跌走势。4 月 7 日，上海出口至美西、美东基本港市场运价（海运及海运附加费）分别为 1375 美元/FEU、2436 美元/FEU，较上期下跌 7 %、5%。 波斯湾航线：在市场连续多周的运力缩减的利好影响下，供求关系有所改善。但由于目的地“斋月”节前的出货安排已经接近尾声，季节性效应弱化。上 海港船舶平均舱位利用率降至九成左右。4 月 7 日，上海出口至波斯湾基本港市场运价（海运及海运附加费）为890 美元/TEU，较上期下跌 1.8 %。 澳新航线：运输需求表现平淡，供需关系未见明显改善。上海港船舶舱位利用率维持在 80-90%之间。受市场预期前景不明的影响，航商运价上涨计划执 行得较为谨慎，市场运价仅小幅上涨。4 月 7 日，上海出口至澳新基本港市场运价（海运及海运附加费）为441 美元/TEU，较上期略涨 1.6%。 南美航线：市场整体需求表现不佳。上海港船舶舱位利用率维持在 85%左右，市场运价承压下行。4 月 7 日，上海出口至南美基本港市场运价（海运及海 运附加费）为 2247 美元/TEU，较上期下跌 3.6%。 日本航线：本周市场表现平稳，市场运价基本稳定。4 月 7 日，中国出口至日本航线运价指数为657.30 美元/TEU，与上期基本持平。 (2) 中国沿海 (散货)运输市场 【市场成交冷清运价小幅下跌】 本周，受下游观望情绪加重影响，沿海散货运输市场成交冷清，运价小幅下跌。4 月 7 日，上海航运交易所发布的中国沿海（散货）综合运价指数报收 1127.72 点，较上周下跌 0.6%。其中煤炭、金属矿石、粮食运价指数均下跌，成品油运价指数上涨，原油运价指数维稳。 煤炭市场：步入 4 月份，传统用煤淡季特征逐步显现，随着北方供暖的结束以及水力发电的增加，电厂煤炭日耗水平呈下跌走势。据统计，4 月 7 日沿海 六大电厂日耗量 61.8 万吨，较月初下降了 5.9 万吨，跌幅达 8.7%。同时，3 月下旬以来，煤炭产能逐步释放，供给量增加，一定程度缓和了市场供求紧 张的格局，秦皇岛港煤炭库存回升至 500 万吨以上的水平，煤炭价格连续两周下行。4 月 6 日，环渤海动力煤价格指数报收于604 元/吨，环比下行 1 元/ 吨。面对上述情况，下游电厂观望情绪渐浓，并陆续对火电机组进行检修。不过，当前煤炭供应紧张的格局并未得到根本性改善，4 月 6 日大秦线迎来了 上半年大规模检修，且 3 月底至年底，国家安监总局加大环保整治力度，后期煤炭供给或将继续受限。 综合上述情况，沿海煤炭运输市场前期的阶段性利好因素已逐步消散，货盘以刚性需求为主，市场氛围冷清，运价小幅下跌。4 月 7 日，上海航运交易所 发布的煤炭货种运价指数报收 1195.69 点，较上周下跌 0.3%。中国沿海煤炭运价指数（CBCFI）中，秦皇岛-上海（4-5 万 dwt）航线运价为 35.1 元/吨， 较上周五下跌 0.7