理财规划(专题五客户理财的制定)资料.ppt

西北大学经济管理学院　　韦省民 理财规划 西北大学经济管理学院 韦省民 专题五　　客户理财方案的制定 一、确定客户理财目标 二、理财方案的形成 三、理财方案的确定 一、确定客户理财目标 理财开始的第一步就是设定理财目标。知道目标再行动就成功了一半。所以家庭理财成功的关键之一就是建立一个周密细致的目标。 制定并尽可能精确地表述出一个理财目标是非常有必要的。有了明确的目标，就可以围绕它来制定切实可行的理财计划并执行，最终实现我们的目标。相反，如果目标不明确，我们制定理财计划也只能跟着感觉走，最终的效果很难评估。 讲五个问题 1、理财目标的划分 2、理财目标的标准 3、需要考虑的问题 4、基本的理财目标 5、理财目标的确定 1、理财目标的划分 理财目标可能是多层次的，包括短期目标、中期目标和长期目标。 不同期限的目标 短期目标是3年内能达到的目标，一般是为了提升生活质量以及实现个人增值。例如，完成学习课程、国内旅游购买几件奢侈品等。 中期目标是需要在3-10年内达到的，主要是扩大短期目标的范围。例如为欧洲之旅准备一定数量的资金或付清汽车贷款、创业贷款等。 长期目标是指履行期限在10年以上的目标。例如，计划送孩子到海外读书，购买理想的房子，进行养老储蓄等。长期目标通常需要大量的财富资源。 理财目标的改变 随着我国法律和社会保障体系的日益完善、金融领域各项措施的制定与实行、个人情况的变化，理财目标也要随着不同环境、不同时间、不同政策的改变而改变。 2、理财目标的标准 首先，我们需要区别目标和愿望的差别。 日常生活中，我们有许多这样的愿望：想退休后过舒适的生活、想孩子到国外读书，想换一所大房子等等。这些只是生活的愿望，不是理财目标。 具体说来，理财目标的确定有如下标准： 五个标准 （1）时间 （2）量化 （3）能力 （4）生涯 （5）合理 （1）时间 要有个有期限的目标，定好达成日期。 一些目标是非常短期的或几乎是即期的，例如用足够的钱支付日常支出，或给你的家庭提供一定水平的保险保障；而另一些短期目标是在一段时间内达到的。例如，计划在6个月内买一套组合音响或在1年内支付信用卡债务。 有的人很明确地提出自己的理财目标：买辆宝马车。那么是用3年的时间实现这个目标呢，还是5年、10年？ 所以我们的理财目标一定要有明确的时间。 （2）量化 即目标用实际数字表示。 目标制定不能非常概括或笼统。例如，“财政独立”或“建立财政上的安全感”是来自价值观和信仰的概括性目标，很难用货币去量化。但制定理财规划时需要将这些概括性目标进行明确和具体说明。 例如：“要在两年内买一辆车。”可是市场上的汽车售价差别很大，便宜的不到5万元，中档的10万一20万元，高档一些的还有30万元、50万元、70万元，最豪华的要几百万元，到底是哪一款呢？ 如果定为“要在两年内买一辆10万元左右的经济型轿车”就比较清楚了。 （3）能力 即搞清自己的资产状况，看看究竟有多少财可理，检查一下资产负债结构是不是合理。 要制定符合实际的理财目标，不能凭主观想像，想怎样就怎样。 在确立目标的时候，还要考虑符合个人能力和市场环境的要求。 预定的目标一定是在当前条件下可以达成的才有意义。 （4）生涯 理财目标并不是我们的最终目标，理财只是实现我们生活目标的一种必不可少的手段而已。 因此，理财目标是为了实现生活目标而服务的，脱离了生活目标，理财也就失去了意义。 （5）合理 这是对理财目标定量上的限制。 而这个限制主要取决于每个人的财务资源，包括现有的财务资源以及今后预期可以获得的财务资源、对待风险态度。 一个过于保守的财务目标尽管很容易实现，但同时也会由于过于消极而没有达到本可以达到的生活水平；一个过于激进的财务目标则会因带来超出承受能力的风险或者完全不可能达到目标而失去意义。 3、需要考虑的问题 （1）防范个人风险 （2）保证退休后的收入 （3）注重投资风险偏好 （4）目标要具有内在一致性 （1）防范个人风险 我们每天都受到意外、疾病的威胁，如果对此没有准备，往往会对自己和家人造成严重的财务影响，我们的其他理财目标也就无从实现了。 所以这一类目标主要是对个人的意外、健康等进行风险管理，通过保险等工具将风险转嫁给保险公司。 比较常用的工具包括终身寿险、定期寿险、医疗保险、重大疾病保险、意外伤害保险等等。 （2）保证退休后的收入 由于社会保障体系的重大改革，养老成为越来越多家庭必须重视的问题，我们每个人最终也都要面对退休后收人降低的问题，越早准备就越轻松。 比较常用的工具包括：社会养老保险、企业年金、商业养老年金保险等等。 （3）注重投资风险偏好 要综合家庭投资风险偏好，针对不同风险承受力的家庭选择不同的理财产品，切勿盲从、跟风。 （4）目标要具有内在一致性 理财目标要具有内在一致性是说