财务管理-1总论.pptVIP

《新编财务管理学教程》 韩良智 主编 鲍新中、李晓静副主编 科学出版社 2008年8月 1 总论 1.1 财务管理概述 1.2 企业的组织形式 1.3 财务管理目标 1.4 金融市场与利息率 1.1 财务管理概述 1.1.1 财务管理的基本概念 1.1.2 财务管理的研究内容 1.1.3 企业的财务管理机构 1.1.1 财务管理的基本概念 企业财务是指以价值形态所反映的企业的资金运动以及由此所引起的企业与有关各方面之间的经济关系。 企业财务管理简单地说就是指对企业财务的管理，是指企业组织资金运动、处理财务关系的一系列经济管理活动。 企业的资金运动和现金循环 现金的短期循环 步骤： ①筹集资金； ②用现金购买原材料等物质并支付其他有关的费用； ③将原材料投入生产过程，并支付人工成本和其他有关的费用，形成在产品； ④生产出产成品； ⑤以现金销售或赊销的方式销售产成品 ⑥用一部分收到的现金向银行或其他债权人还本付息，向投资者分配利润。其余的现金重新投入企业的生产经营活动，开始下一次循环。 现金的长期循环 具体步骤： ①筹集资金； ②用现金购建固定资产或其他长期资产； ③使用固定资产对原材料进行加工，在这个过程中，固定资产或其他长期资产的价值逐步减少，减少的价值计入在产品成本； ④生产出产成品，固定资产的价值以折旧的形式转移到产成品成本中； ⑤以现金销售或赊销的方式销售产成品。 影响企业现金流转的因素 内部原因 企业盈利、企业扩充、企业亏损等 外部原因 市场的季节性变化、经济周期的波动、通货膨胀等 企业的财务关系 1.1.2 财务管理的内容 筹资管理 投资管理 营运资金管理 利润分配 筹资管理涉及的基本概念 筹资渠道与筹资方式 权益资金和债务资金 长期资金和短期资金 内部筹资和外部筹资 直接筹资和间接筹资 投资管理涉及的基本概念 直接投资与间接投资 短期投资和长期投资 对内投资与对外投资 战术性投资与战略性投资 确定性投资与风险性投资 1.2 企业的组织形式 1.2.1 独资企业 1.2.2 合伙企业 1.2.3 公司制企业 1.2.1 独资企业 优点 简单易建 设立成本低 受政府限制少 避免双重税负 缺点 业主对债务负无限责任 寿命有限 规模有限 1.2.2 合伙企业 优点 简单易建 设立成本低 受政府限制少 避免双重税负 缺点 无限合伙人对债务负无限责任 寿命有限 规模有限 1.2.3 公司制企业 公司制企业简称公司，是指依照《公司法》组建并登记的以盈利为目的的企业法人。 目前在我国组建的公司形式 有限责任公司 股份有限公司 有限责任公司 有限责任公司是指由符合法律规定的股东出资组建，股东以其出资额为限对公司承担责任，公司以其全部资产对公司的债务承担责任的企业法人。 有限责任公司的主要特点 股东人数符合法定人数； 股东出资达到法定资本最低限额； 资本不划分为等额股份， 不发行股票，公司只向股东签发出资证明书； 股东的出资不能随意转让。 我国的有限责任公司 由50个以下股东出资设立。 注册资本为在公司登记机关登记的全体股东认缴的出资额。 注册资本的最低限额为人民币3万元。法律、行政法规对有限责任公司注册资本的最低限额有较高规定的，从其规定。 公司全体股东的首次出资额不得低于注册资本的20%，也不得低于法定的注册资本最低限额，其余部分由股东自公司成立之日起两年内缴足；其中，投资公司可以在五年内缴足。 全体股东的货币出资金额不得低于有限责任公司注册资本的30%。 一人有限责任公司的特别规定 指只有一个自然人股东或者一个法人股东的有限责任公司。 注册资本最低限额为人民币10万元。股东应当一次足额缴纳公司章程规定的出资额。 一个自然人只能投资设立一个一人有限责任公司。 不设股东会。 股东不能证明公司财产独立于股东自己的财产的，应当对公司债务承担连带责任。 股份有限公司 股份有限公司是指其全部资本分为等额股份，股东以其所持股份为限对公司承担责任，公司以其全部资产对其债务承担责任的企业法人。 股份有限公司的主要特点包括： 发起人符合法定人数； 发起人认购和募集的股本达到法定资本最低限额； 全部资本划分为等额股份，通过发行股票筹集资金; 股东人数无上限限制; 股票可自由转让。 我国的股份有限公司 设立股份有限公司，应当有2人以上200人以下为发起人 发起设立 注册资本为在公司登记机关登记的全体发起人认购的股本总额。 公司全体发起人的首次出资额不得低于注册资本的20%，其余部分由发起人自公司成立之日起两年内缴足；其中，投资公司可以在五年内缴足。在缴足前，不得向他人募集股份。 发起人应当书面认足公司章程规定其认购的股份；一次缴纳的，应即缴纳全部出资；分期缴纳的，应即缴纳首期出资。以非货币财产出资的，