“海陆仓”模式案例 - 物流产品网.ppt

商业银行视角下的产业链金融 前 言 《欧洲货币》杂志将供应链金融形容为近年来“银行交易性业务中最热门的话题”。一项调查显示，产业链金融是国际性银行2007年度流动资金贷款领域最重要的业务增长点。在肇始于次贷问题的金融危机中，产业链金融在西方银行业的信贷紧缩大背景下一枝独秀，高速增长的态势依然。　 从深圳发展银行最早提出“自偿性贸易融资”理念和“1+N”供应链服务模式的一支独秀，到目前的百家争鸣，招商银行“点金物流金融”、浦发行“企业供应链融资解决方案”、广发行“物流银行”业务、光大银行“阳光商品融资”、华夏银行“融资共赢链”、工商银行“财智供应链”、中国银行“融易达”、交通银行“蕴通供应链”等。 产业链金融产品分类——以风险承担主体划分 控制手段1：融资行业准入体系 控制手段2：内部操作平台 控制手段3：物权担保——应收账款 控制手段3：物权担保——预付款 控制手段4：物流企业监管合作 将物流监管方引入有助于银行货押业务的风险防控，一方面由于物流企业的在仓储、运输领域的专业化技能，能够银行更为有效地对抵质押物进行管理，保障银行担保物权的价值和安全性；另一方那个面监管企业的现场实时监管，能够比银行获得更多的授信预警信号。 银行与物流监管公司之间的委托代理关系是在当前技术下和法律背景下银行开展货押业务的必须要条件。 2003年研发推广动产融资系列产品－－厂商一票通、保理融资等。 2005年走专业化道路，构建专业化垂直销售体系，贸易融资评审体系和业务操作体系。 2006年推出了应收帐款、物流融资和服务增值类三大系列主打产品。 2007年进行事业部改革，深化应收帐款、物流融资和服务增值类产品体系，集中力量开发长三角、珠三角、环渤海地区重点行业，旨在建立核心客户群。 2008年进一步整合产业链金融产品体系，完善服务平台。升华动产融资业务，依托供应链为中小企业开辟全新的融资通道。 2009年启动“产业链金融”服务品牌。 * 产业链金融业务产生背景 终端产品生产商 境外原材料 生产商 核心企业 二级经销商 一级经销商 供应商 进口商 最终用户 零部件生产商 境外买家 境内原材料生产商 最终用户 物流企业 一级经销商 离岸代理企业 二级经销商 终端产品生产商 产业链全景图 经销商 供应商 核心企业 销售 销售 苛刻 很少 优惠 很多 苛刻 很少 B银行贷款 A银行贷款 C银行贷款 传统融资模式中各方企业面临的问题 核心企业 上游供应商 下游经销商 扩大本身生产与销售； 压缩自身融资、降低财务成本； 培育销售渠道、提升整个产业链竞争力； 原料采购中资金不足，没有谈判地位； 生产经营中融资难，产能难以扩大； 产品销售后，应收账款回较慢； 预付款、存货较多，资金占用较大； 自身实力较小、难提供银行认可担保方式，面临融资瓶颈； 物流企业 物流企业 物流 物流 定义 商品交易下应收应付、预收预付和存货融资而衍生出来的组合融资，是以核心企业为切入点，通过对信息流、物流、资金流的有效控制或对有实力关联方的责任捆绑，针对核心企业上、下游长期合作的供应商、经销商的融资服务。 特点 整体 将供应链上的相关企业作为一个整体 风险考量从授信主体向整个链条转变 将资金注入到产业链中最需要的环节 提升整个供应链企业的整体竞争力 个性化 根据行业特点和供应链结构设定融资方案 帮助链条中的企业进行资金综合服务管理 产业链金融的定义与特点 产业链金融产品分类——以客户需求划分 供应商 核 心 客 户 经销商 客户需求 解决方案 N+现金流融资 应收帐款融资 综合市场融资 现货抵质押融资 专业市场融资 特定专业市场聚合融资 N+现货融资：基于客户拥有的存货/动产为担保要件； 现货抵质押融资 经销商融资 N+现金流融资：基于贸易中的现金回款为担保要件； 应收账款融资 供应商融资 未与核心企业进行责任捆绑 核心企业退款承诺 核心企业承担回购责任 核心企业承承担连带责任 经销商融资 核心企业承担连带责任 1+N融资：即核心厂商配合银行进行风险控制； 核心企业付款承诺 供应商融资 核心企业承担风险责任 实质 融资模式 产品分类 风险承担主体 产业链金融业务风险控制体系 产业链金融授信风险控制要点 核心企业有明确的供应商、分销商的准入和退出制度。从另一个角度，其上下游企业应具有较强的从属性，有利于核心企业为银行筛选具体的授信对象，并在贷后提供授信人实时信息。 供应链成员可以享受核心企业提供的排他性的特殊优惠政策，比如订单保障、跌价补偿、排产优先等，以增强供应链成员间的抗风险能力。利益共同体的构建，有利于银行引入信用捆绑技术，减低银行授信风险。 核心企业对供应链成员应设定面向供应价值的奖励和惩罚措施，有利于银行利用核心企业谈判地位，加大授信