外部监督与企业费用归类操纵_叶康涛.pdfVIP

《管理世界》(月刊) 2016年第1期 外部监督与企业费用归类操纵* □叶康涛 臧文佼 摘要：本文从上市国有企业消费性现金支出费用化或资本化的角度，考察了中央“八项 规定”的实施效果。本文发现，“八项规定”实施后，国有企业的消费性现金支出计入当期管 理和销售费用的比例显著下降，而计入本期存货科目的比例显著上升。进一步研究发现， “八项规定”之后，国企费用下降的持续性较低；同时，这种费用率下降并没有导致下一年度 的公司业绩上升。这表明“八项规定”实施后，国有企业有可能通过改变消费性现金支出的 会计科目归类，来部分规避“八项规定”的监管。 关键词：“八项规定” 消费性现金支出 费用分类改变 盈余管理 一、引言 2012年12月4