理 财 规 划 师 专 业 能 力第一章风险管理2.ppt

理 财 规 划 师专 业 能 力主讲老师:吕秀萍 风险管理与保险规划 分析需求 制定方案 调整方案 保险规划之：分析客户的保险需求 ★需掌握的基础知识： 一、风险管理 （一）风险管理的定义 保险规划之：分析客户的保险需求 （二）风险管理的需要 1、安全需要 2、经济需要:补偿损失成本，化解不确定性，提高资源利用效率 3、执法需要：政府要求雇主执行保证最低安全措施的标准。 保险规划之：分析客户的保险需求 （三）风险管理的一般程序与方法 1、风险管理与经营管理的区别与联系（P2） 2、风险管理的成本：风险的代价。包括三部分： ------风险损失的实际成本 ------风险损失的无形成本或机会成本 ------处理风险费用。 风险损失可分为直接损失与间接损失；有形损失、收入损失、费用损失、责任损失等。这些损失是一种非故意的、非计划的、非预期的经济价值的减少。 保险规划之：分析客户的保险需求 3、风险管理的一般程序 1）确立风险管理目标：以最小成本达到最大安全保障。 损失发生前的风险管理目标 损失发生后的风险管理目标 2）风险识别------风险管理的基础：包括感知风险和分析风险两个环节 识别个人或家庭风险的信息来源： 配偶、受抚养人、其他家庭义务 年龄、健康壮况及相关因素 收入来源、金额及取得方式 所拥有和使用的财产、其他有形或无形财产 负债状况 可能导致他人受伤害或财产损坏的活动或行为 目前已有的商业保障、社会保险状况、员工福利计划、退休计划等。 保险规划之：分析客户的保险需求 3）风险衡量：衡量潜在损失的规模和损失发生的可能性。采取的方法有 损失概率：实际发生损失或预期发生损失的数量/所有可能发生的数量 损失程度：标的物发生一次风险事故时的平均损失程度。 损失变异性：即损失的波动程度，通常通过损失变量的方差或标准差来度量。 VarX=E（X-EX）2 根据风险的类型，一般而言，风险衡量一般又包括： 财产风险的衡量：实际价值、冲至成本、相关费用。 责任风险的衡量：事故严重程度和法院判决的赔偿金额。 人身风险的衡量 保险规划之：分析客户的保险需求 ▽专题:人身风险衡量的计算方法 一、生命价值法：生命价值是一个人预期净收入（维持自身消费以外的余额）的资本化价值（或现值）。人力资本和生命价值的观念是人寿保险的经济基础和哲学基础。 （一） 衡量生命价值的基本步骤是： 确定个人的工作或服务年限； 估计未来工作期间的年收入； 从预期年收入中扣除税收、保险费及自我消费，得到净收入； 选择适当的贴现率计算预期收入现值，得到个人的经济价值。 保险规划之：分析客户的保险需求 例：某公司经理，现年40，预计工作到65退休，当前年薪12万，个人消费支出7万，预计在未来工作期间年收入和个人消费支出均按每年5%递增。按现在年利率5%计算，求该经理40岁时的生命价值或所需人寿保险额。 分析： （1）未来工作年限25年； （2）由于未来工作期间年收入年增长25%，所以第t年（ t=1，2----25 ）的收入为 （3）未来工作期间支出年递增5%，所以，第t年对家庭的净收入为 (4) 由于r为5%，第t年的净收入的现值为： 保险规划之：分析客户的保险需求 （二）生命价值的计算——求增长年金的现值 保险规划之：分析客户的保险需求 （二 ）需求法P4 （三）资本保留法P4 保险规划之：分析客户的保险需求 4）风险处理计划（风险控制方法） 风险回避：避免引起风险的行为和条件，使损失发生的可能性变为零。优点：最彻底，最简单，但会使人过于消极和不思进取。 损失控制： 损失融资 保险规划之：分析客户的保险需求 二、风险规避和个人对保险的需求 1、对财富进行保险的经济学意义 --------购买保险可以缩小财富结果预期的分布区间，减少财富的波动性。 --------全额保险意味着不论是否发生损失，财富数都是一样的。（财产） 强调一点，从经济学的角度上讲 保险价格、购买者的收入等都是影响保险购买的因素，还有一个不容忽视：个人对金钱偏好的不同时间分布（损失后还是损失前）。多数人愿意在没有损失发生时放弃部分钱以便发生后得到补偿。 2、风险规避是促使人们购买保险的基本动力。 3、影响个人保险需求的其他因素 ①保费附加。保费=期望索赔成本+附加的