宁波宇达光电股份有限公司公开转让说明书.PDF

宁波宇达光电股份有限公司 宁波宇达光电股份有限公司 公开转让说明书 公开转让说明书 主办券商 申万宏源证券有限公司 （上海市长乐路989 号45 层） 二零一六年五月 宁波宇达光电股份有限公司 公开转让说明书 声明 本公司及全体董事、监事、高级管理人员承诺公开转让说明书不存在虚假记载、误 导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。 本公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证公开转让说明书中财 务会计资料真实、完整。 全国中小企业股份转让系统有限责任公司（以下简称 “全国股份转让系统公司”） 对本公司股票公开转让所作的任何决定或意见，均不表明其对本公司股票的价值或投资 者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。 根据《证券法》的规定，本公司经营与收益的变化，由本公司自行负责，由此变化 引致的投资风险，由投资者自行承担。 i 宁波宇达光电股份有限公司 公开转让说明书 重大事项提示 公司在生产经营过程中，由于所处行业及自身特点所决定，特提示投资者应对公司 以下重大事项或可能出现的风险予以充分关注： 一、客户集中度较高的风险 报告期内，2014 年度、2015 年度和2016 年1 月，公司前五大客户的销售收入分别 为 34,510,903.27 元、82,295,508.98 元和 6,367,601.07 元，占营业收入的比例分别 为 71.75%、82.01%和 91.43%，客户集中度比较高，可能会给公司的经营带来一定的风 险。 二、行业竞争加剧的风险 我国光通讯材料制造行业市场化程度很高，行业竞争激烈，利润率降低，给公司经 营业绩造成不利影响。公司经过多年的不断发展，已经形成了一定的规模优势。在行业 竞争不断加剧的条件下，一些生产规模小、市场竞争力弱的厂家被陆续淘汰。随着各企 业技术力量的不断提升和生产规模的不断扩张，公司将可能面临市场竞争加剧的风险。 三、短期偿债能力较低的风险 截至2014 年12 月31 日、2015 年12 月31 日、2016 年1 月31 日，公司流动比率 分别为 1.53、1.50、1.51，速动比率分别为 0.91、1.01、0.95，公司流动比率和速动 比率偏低，短期偿债能力相对较弱，存在一定的短期偿债风险。 四、营收规模快速扩张的风险 2014 年度、2015 年度，公司营业收入分别为48,095,662.87 元、100,355,486.99 元，营业收入大幅增加。报告期内公司处于快速成长期，营收规模大幅扩张，从而使得 公司应收账款、存货等增加较多，资金及经营活动现金流压力也随之加大。公司最近一 年一期经营活动产生的现金流量净额为负值，可使用的货币资金亦相对较少，存在一定 的资金压力。营收规模的快速扩张可能会给公司带来一定的经营和财务风险。 五、实际控制人不当控制的风险 林军亮目前直接持有公司76.5%股份，其所控制的宇光投资持有公司5%的股份，林 军亮之母林阿娥持有公司10%的股份，林军亮目前还担任公司的董事长、总经理。若公 司实际控制人利用其对公司的实际控制权，对公司的经营决策、人事、财务等进行不当 控制，可能给公司经营和其他少数权益股东带来风险。 ii 宁波宇达光电股份有限公司 公开转让说明书 六、公司内部控制的风险 有限公司阶段, 曾存在实际控制人占用公司资金的情况，有限公司尚未制定关联交 易决策制度、内部控制制度等规章制度，内控体系不够健全。2016 年 5 月 5