期货和期权教学大纲.docVIP

《期货与期权》教学大纲 (Futures and Options) 一、基本信息 课程编号课程类别：学科专业课选修课 适用层次：本科 适用专业：金融学、经济学 开课学期：第六学期 总学分：2学分 总学时：32学时 考核方式：考试 二、课程教育目标 《期货与期权》是金融学专业的主干课程之一。本课程介绍期货市场发展历史、运行机制、期货与期权交易策略、期货定价原理、金融期货交易等问题，同时兼顾运用所学理论和方法分析一些现实金融问题。通过课程的讲授及模拟实验室的操作训练，使学生掌握期货、期权市场的基础知识和具有基本的市场分析技能，能够运用期货市场的功能进行有效分析方法的运用，为实践操作打下良好的基础，并使学生能较快适应实际工作中的需要。 三、教学内容与要求 （一）基本内容与要求 本课程的主要教学内容有9章，包括金融衍生产品市场概述、期货市场基本制度与交易流程、期货套期保值原理及方法、期货投机与套利交易、外汇期货、利率期货、股指期货、期权交易及期货价格分析。 本课程要求学生系统地掌握期货、期权市场的基础知识，完成规定的授课学时及课后作业；要求学生在学习过程中要理论联系实际，掌握基本的市场分析方法。 (二)具体内容 第一章 金融衍生产品市场概述 教学目的：通过简要介绍，使学生了解期货与期权交易的含义、功能与作用，期货与期权交易的产生与发展，中国期货市场的发展历程和现状。并以某一个企业参与期货市场的交易实例来谈期货的功能体现与作用发挥。 重点与难点： 1. 期货与期权交易的含义、期货与期权交易的特点和优越性 　　2. 期货与期权交易的基本功能：回避风险与发现价格 　 3. 期货与期权交易的作用 　　内容提要： 1. 期货与期权交易的含义、期货与期权交易的特点和优越性 　　2. 期货与期权交易的产生与发展，目前世界期货与期权交易的发展趋势 　　3. 期货与期权交易的基本功能：回避风险与发现价格 　　4. 期货与期权交易的作用 　　5. 中国期货市场的发展历程与现状 第二章 期货市场基本制度与交易流程 教学目的：利用教学参考片辅助课堂讲解，使学生了解我国期货市场组织结构的全貌，掌握交易所、经纪公司的构成、功能及有关制度。通过让学生分组扮演期货与期权交易过程中的不同角色进行模拟，使学生了解期货与期权交易的整个业务流程，一般掌握期货与期权交易运作中的相关概念，重点掌握期货市场的进入、合约的买卖、交易的结算、平仓和交割的程序及要求。 重点与难点： 1. 掌握初始保障金、变动保证金及保证金账户余额计算方法 2. 掌握期货与期权交易所的会员制及其主要的运作制度 3. 掌握期货市场的进入过程 4. 掌握期货与期权交易的平仓与交割 内容提要： 1. 期货市场的参与者 2. 期货市场的进入 3. 期货合约的买卖 4. 期货与期权交易的结算 5. 期货与期权交易的平仓与交割 第三章 期货套期保值原理及方法 教学目的：选择卖期保值与买期保值的典型案例进行案例教学，使学生通过本章的教学，掌握套期保值的基本原理，重点掌握套期保值的主要作法及其应用。 重点与难点： 1. 掌握空头套期保值与多头套期保值的原理与操作 2. 掌握基差的概念及影响基差风险的关键因素 内容提要： 1. 套期保值的基本原理 2. 套期保值的特征与操作原则 3. 套期保值的基本方式与具体运用 4. 基差与套期保值 第四章 期货投机与套利交易 教学目的：分别选择期货投机和套利交易的一个案例进行案例教学，使学生通过本章的教学，重点掌握投机交易和套利交易的基本原理和经济功能，掌握投机交易的主要类型，学会应用投机交易中常用的策略与技巧。 重点与难点： 1. 期货投机交易的基本原理与功能 2. 掌握期货投机交易的类型 3. 掌握期货投机交易中常用的策略与技巧 4. 掌握期货套利交易的基本原理与功能 内容提要： 1. 期货投机交易的基本原理与功能 2. 期货投机交易的类型 3. 期货与期权交易中的套期图利（跨期套利、跨市场套利、跨商品套利） 4. 期货投机交易中常用的策略与技巧 第五章 外汇期货 教学目的：通过案例教学，使学生通过本章的学习，了解外汇期货的运作原理，掌握外汇期货的一般知识和具体做法。 重点与难点： 1. 掌握外汇期货交易的原理及其特点 2. 掌握外汇期货交易中的投机与套利 内容提要： 1. 外汇与汇率知识回顾 2. 外汇期货市场和外汇期货合约 3. 外汇期货交易：投机与套利 第六章 利率期货 教学目的：通过国债期货纪录片进行课程导入，使学生通过本章的学习，了解利率期货的基本知识和运作原理，了解我国国债期货的发展历程并掌握国债期货交易的操作方法。 重