招商招元纯债债券型投资基金.PDF

招商招元纯债债券型证券投资基金 更新的招募说明书 （二零一七年第一号） 基金管理人：招商基金管理有限公司 基金托管人：兴业银行股份有限公司 二零一七年四月 招商基金管理有限公司 招募说明书 重要提示 招商招元纯债债券型证券投资基金 （以下简称“本基金”）经中国证券监督管理委员会 2016年6月6日《关于准予招商招元纯债债券型证券投资基金注册的批复》（证监许可【2016】 1238 号文）注册公开募集。本基金的基金合同于2016年8月31日正式生效。本基金为契约型 开放式。 招商基金管理有限公司（以下称“本基金管理人”或“管理人”）保证招募说明书的内 容真实、准确、完整。本招募说明书经中国证监会注册，中国证监会对基金募集的注册审查 以要件齐备和内容合规为基础，以充分的信息披露和投资者适当性为核心，以加强投资者利 益保护和防范系统性风险为目标。中国证监会不对基金的投资价值及市场前景等作出实质性 判断或者保证。投资者应当认真阅读基金招募说明书、基金合同等信息披露文件，自主判断 基金的投资价值，自主做出投资决策，自行承担投资风险。 基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，但不保证 基金一定盈利，也不保证最低收益。当投资人赎回时，所得或会高于或低于投资人先前所支 付的金额。如对本招募说明书有任何疑问,应寻求独立及专业的财务意见。 本基金投资于证券市场，基金净值会因为证券市场波动等因素产生波动，投资者在投资 本基金前，应全面了解本基金的产品特性，充分考虑自身的风险承受能力，理性判断市场， 并承担基金投资中出现的各类风险，包括：因整体政治、经济、社会等环境因素对证券价格 产生影响而形成的系统性风险，个别证券特有的非系统性风险，由于基金投资人连续大量赎 回基金产生的流动性风险，投资者申购、赎回失败的风险，基金管理人在基金管理实施过程 中产生的基金管理风险，本基金的特定风险等等。 本基金投资中小企业私募债，中小企业私募债是根据相关法律法规由非上市中小企业 采用非公开方式发行的债券。由于不能公开交易，一般情况下，交易不活跃，潜在较大流动 性风险。当发债主体信用质量恶化时，受市场流动性所限，本基金可能无法卖出所持有的中 小企业私募债，由此可能给基金净值带来更大的负面影响和损失。 本基金为债券型基金，预期风险和预期收益高于货币市场基金，低于股票型、混合型基 金，属于证券投资基金中的中等风险/收益品种。 基金的过往业绩并不预示其未来表现。基金管理人所管理的其它基金的业绩并不构成对 本基金业绩表现的保证。投资人在认购（或申购）本基金时应认真阅读本基金的招募说明书 和基金合同。 基金招募说明书自基金合同生效日起，每六个月更新一次，并于每六个月结束之日后的 45 日内公告，更新内容截至每六个月的最后一日。 1 招商基金管理有限公司 招募说明书 本更新招募说明书所载内容截止日为2017年2月28 日，有关财务和业绩表现数据截止日 为2016年12月31 日，财务和业绩表现数据未经审计。 本基金托管人兴业银行股份有限公司已于20 17年3月27 日复核了本次更新的招募说明 书。 2 招商基金管理有限公司 招募说明书 目 录 一、绪 言 4 二、释 义 5 三、基金管理人 9 四、基金托管人 19 五、相关服务机构 22 六、基金的募集与基金合同的生效 24 七、基金份额的申购、赎回及转换 25 八、基金的投资 35 九、基金的业绩 42 十、基金的财产 43 十一、基金资产的估值 44 十二、基金的收益与分配 48 十