关于《商品期货期业务会计处理暂行规定（征求意见稿）》.PDF

附件2 ： 关于《商品期货套期业务会计处理暂行 规定（征求意见稿）》的起草说明 为规范企业商品期货套期业务的会计处理，使财务报表 更好地反映企业商品价格风险管理活动的目标、过程和结 果，促进企业利用商品期货进行风险管理，我们起草了《商 品期货套期业务会计处理暂行规定（征求意见稿）》（以下简 称暂行规定或征求意见稿）。现就有关情况说明如下： 一、背景 风险规避和价格发现是期货市场两大功能。随着我国经 济发展和市场体系的不断完善，企业利用期货进行商品价格 风险管理的需求越来越强烈。同时，随着我国商品生产和贸 易量在世界经济中的比重日益增加，中国商品市场取得全球 市场定价权的需求也更加迫切。 现行《企业会计准则第24 号——套期保值》（以下简称 24 号准则）根据原IAS 39 制定，对于规范企业套期会计处 理起到了积极作用。但近年来，随着更多企业涉足商品期货 套期业务，企业普遍反映现行 24 号准则所规定的套期会计 门槛高、处理复杂。若不采用套期会计，又会造成期货损益 无法与现货公允价值变动实现对冲，加剧损益波动性，背离 了企业规避风险的初衷，影响了企业参与期货套期业务的积 1 极性。期货业界及相关监管部门也反映，企业面临的问题不 仅不利于期货市场风险规避功能的发挥，同时由于期货市场 成交量增长缓慢，也不利于商品定价权由国外市场向我国市 场转移。 因此，社会各方面迫切希望对现行套期会计予以改进， 降低企业运用套期会计的成本，促进更多企业参与商品期货 交易。 2013 年11 月，IASB 完成了金融工具准则修订项目的一 般套期部分，并于2014 年7 月发布了IFRS 9 ，取代了IAS 39 的套期会计规定。IFRS 9 降低了套期会计运用门槛，简化了 套期会计处理，能够解决我国企业当前面临的问题。因此， 企业和期货业界呼吁：尽快引入IFRS 9 规定，为我国商品期 货市场的发展创造更加有利的环境。 二、起草过程 2012 年初，在接到期货行业的反映后，我们即深入企业 和期货交易所了解情况，开展前期研究工作。 2013 年11 月，IASB 发布一般套期修订项目成果后，我 们对其修订内容进行了学习研究，分析其与IAS 39 的差异， 探讨其对我国企业的适用性及其潜在影响。 为进一步了解我国企业商品风险管理方法，2014 年4 月， 我们联合证监会会计部委托上海期货交易所开展了有关课 题研究，对当前我国企业商品期货套期的类型、会计处理中 2 面临的问题进行了全面系统的研究，从实务层面为暂行规定 起草奠定了基础。 为验证 IFRS 9 规定对于我国企业商品期货套期的适用 性，我们于2014 年 11 月至2015 年 1 月又组织开展了商品 期货套期业务会计核算测试工作。测试表明，IFRS 9 有关规 定能够解决当前企业面临的问题，核算结果更好地反映了企 业风险管理活动的影响。 在上述工作基础上，我们于2015 年 1 月开始了征求意 见稿起草工作，于3 月中旬形成草稿。为初步了解企业、期 货公司、期货交易所和会计师事务所对于草稿结构及会计处 理方法的意见，我们又联合证监会会计部召开调研会，根据 会上意见进行了修改。此后又经过内部反复讨论修改，形成 目前的征求意见稿。 三、主要改进 暂行规定相对于现行24 号准则的改进基本体现了IFRS 9 对于IAS 39 的改进，并着力于增强对企业实务操作的指导 性。 一是扩大了可以被指定的套期项目范围。暂行规定允许 将风险敞口的某一层级、某一风险成份指定为被套项目（第 三条第（一）款），增加了指定的灵活性，更好地适应企业 不同的风险管理策略，提高企业成功应用套期会计的可能 性。 3 二是取消了 80%-125% 的套期有效性量化要求，代之以 定性的套期有效性要求（第三条第（三）款）。同时，引入 再平衡概念（第四条第（五）款），当被套项目和套期工具 数量关系发生变化不再满足套期有效性要求时，企业可以通 过再平