理财不及等于理财产品不等于高息存款.pptx

理财不等于理财产品不等于高息存款;不禁要问理财究竟是什么理财就等于理财产品 吗理财就等于高息存款吗当我们把“理财”二字 正本清源的时候,方才发现理财讲究的是资产配 置和长期投资,这个“理”字虽有“打理”的意 思,却更意味着“理性”。;销售理财产品时应对产品的风险等级作出揭示, 便于作出判断。如光大银行对其所有理财产品按 风险从低到高排列,分别划分为谨慎型、稳健型、 平衡型、进取型和投机型,相应的风险等级也分 别由 1 星级升级到 5 星级。而目前出现损失的个 别结构性理财产品和银基合作信托产品恰恰都 是 4 星级或 5 星级的高风险理财产品,仅适合于;可以承受中等至高风险类型的理财,这类产品能 够提供高升值能力,同时投资价值波动和存在的 风险也较大。并不是所有的理财产品都是保本的, 从这一点上来说,银行理财与银行传统储蓄有着 本质区别。;多的发展,已经形成了与多种投资渠道相关联的 几大类理财产品,比如,与境外股票、商品、期货、 利率等挂钩的结构化理财产品,与境内新股申购 和基金挂钩的基金宝类产品,境外代客理财产品, 信用连接类产品,固定收益类产品等。2006 年开 始,中国的资本市场一路高歌猛进,简单的追涨 行为和心态成就了无数个“中国式巴菲特”,股;市的“5·30”和基金的“黑色 11 月”,让一大 批投资者初尝资本市场的苦辣。A 股市场食之无 味、弃之可惜,而此时银行理财展现出其独特的 产品结构,既积极参与资本市场,又为进行本金 的安全止损,成为最为稳健的投资蓝海领域。;经济增长以及投资市场蒙上了一层浓重的阴影, 美林、花旗、汇丰、摩根士丹利、瑞银等全球顶 级金融机构动辄曝出数十亿乃至上百亿美元的 亏损。在全球经济一体化趋势的影响下,中国资 本市场不可能游离于次贷危机之外而独善其身。 试看 2008 年以来 A 股市场不断重心下移的走势 以及基金的缩水程度就可见一斑。在这种情况下,;同样投资境内外资本市场的银行理财产品业绩 普遍下滑也是在情理之中。相比于个人投资者以 及开放式基金直接参与资本市场所遭受的惨重 亏损(第一信托网-强调:QDII 基金普遍浮亏 20% 左右),有本金保护机制的银行结构性产品无疑 打了一场成功的防御战。这也正说明了为什么结 构性理财产品虽然在中国遭遇了寒冬,但是在境;外成熟市场却深股投资者欢迎。银行基金化的资 产管理类产品表现亦是可圈可点。;能日臻完善,理财产品也是如此。理性地看,目前 各家商业银行内部已经对各种产品的风险进行 了评级,挂钩于资产以及仿基金类理财产品必然 存在下跌的风险,在市场环境改变的情况下,跌 破面值也实属正常。现阶段,与其从产品本身上 挑毛病,不如做好两方面:一是投资者的教育,培 养投资者风险意识,培养“理财亦投资,投资需谨;慎”的市场环境。二是理财产品销售规范,一些 银行在产品销售时,确实存在言过其实,片面强 调高收益,弱化产品潜在风险的问题,这也需要 各商业银行规范操作流程,正确进行销售引导, 恰当揭示风险和收益,使买卖双方各得其所。