关联结构copula在信用风险评量之使用-财团法人金融联合征信中心.doc

下载文档 降价啦

1
0
约8.03千字
约 10页
2017-10-13 发布于天津
举报
版权申诉
保障服务

关联结构copula在信用风险评量之使用-财团法人金融联合征信中心.doc

1、本文档共10页，其中可免费阅读4页，需付费100金币后方可阅读剩余内容。
2、本文档内容版权归属内容提供方，所产生的收益全部归内容提供方所有。如果您对本文有版权争议，可选择认领，认领后既往收益都归您。
3、本文档由用户上传，本站不保证质量和数量令人满意，可能有诸多瑕疵，付费之前，请仔细先通过免费阅读内容等途径辨别内容交易风险。如存在严重挂羊头卖狗肉之情形，可联系本站下载客服投诉处理。
4、文档侵权举报电话：400-050-0827(电话支持时间：9:00-18:30)。

在信用管理之用本中心研究小柏志一介著在六月底的正式公有信用模型的建置及管理的技巧已成金融十分重要的在去主要著重的是先衡量每一授信的再予以加而近年有如何衡量投合整的已成最的在衡量投合之信用金融理及管理人所面的一重要但棘手的如何定估投合各信用如券款信用衍生性商品等的交易手其信用等及率之合化的及的信用模型均是在假信用等及率之合化服多量常分配的前提下行投合信用的量然而研究示在及保域中很少真正是服多量常分配的料除此之外由於景循使得置矩生序列行之效多量常分配的假低估巨大事件如金融暴或不景如年代初期的股同下跌

關聯結構(copula)在信用風險管理之運用本中心風險研究小組賴柏志一、簡介隨著BaselⅡ在六月底的正式公佈，有關信用風險模型的建置及管理的專業技巧，已成為金融機構十分重要的議題。在過去，主要著重的議題是先衡量每一授信戶(obligor)的個別風險，再予以加總。而近年來有關如何衡量投資組合(portfolio)整體的風險，則已成為最熱門的課題。在衡量投資組合之信用風險時，金融監理機關及風險管理人員所面臨的一個重要但棘手的問題為：如何決定並估計投資組合內各項信用資產(如債券、貸款、信用衍生性商品等)的交易對手間，其信用評等及違約機率之聯合變化(joint rating change)。