供应链金融理论的农村信贷创新论文报告.docVIP

供应链金融理论的农村信贷创新 ?随着农村的进步发展，农村信贷需求正在发生着深刻的变迁，现有农村金融政策已不能满足新的历史条件下三农的需要。在农村信贷创新中引入供应链金融思想，则为解决农户贷款难问题、增加农村信贷供给提供了一个新视角。 一、供应链金融的理论分析???? 传统的企业融资模式，是产业链上的各企业将各自的信用独立，独自从银行中取得银行授信，处于核心地位的集团企业，通过关联担保等方式，取得更多的信用贷款。而上下游中小企业由于先天条件不足，主要在于担保难和银企之间的信息非对称，而无法取得适当的融资。??? 供应链管理，审视一个完整的企业信用应是多层次和多结构的，包括原料商、制造商、批发商、承运商、零售商和客户相互之间的信用保证,其将企业的经营看做是一个价值增值的过程，主张上下游企业间的合作。(杨晏忠，2006)在贸易中长期形成的信用保证，甚至可以等同于抵押担保。近年来，部分商业银行发展了供应链金融模式，其基本要义是把供应链上的相关企业作为一个整体，根据交易中构成的链条关系和行业特点设定融资方案，将资金有效地注入相对弱势的中小企业，为企业提供资金理财服务，从而解决供应链中资金分配不平稳的问题，整体提升整个供应链中的企业群体的竞争力。供应链金融产品不同于传统的银行融资产品，其创新亮点是抓住大型优质企业稳定的供应链，围绕供应链上下游经营规范、资信良好、有稳定销售渠道和回款资金来源的企业进行产品设计，借助大型核心企业对中小供应商的深入了解，选择资质良好的上下游企业作为商业银行的融资对象，既突破商业银行传统的评级授信要求，也无需另行提供抵押质押担保，切实解决中小企业融资难问题。??? 实际上农户担保难和信息不对称是农村金融市场的一个基本特征，农村金融机构的基本功能就在于克服或减弱这种信息不对称。罗富民（2006）认为在农村金融市场上，由于贷款对象分散，农村金融机构审查农户的资质和监督农户的活动等都需要更高的成本，农村金融机构与农户之间存在严重的信息不对称。而在非对称信息下，农村金融机构对农户的信贷配给是一个不容质疑的事实。根据Stein(2002)的研究，借款人的信息包括企业财务报表等客观的、易于观察、传递和验证的“硬”信息和企业家的经营能力、个人品质等难以传递验证的“软”信息。而相对于各类企业而言，分散经营的农户显然严重缺乏企业财务报表等易于传递的“硬”信息，因此只有便于获取且以低交易成本处理“软”信息的金融机构才能克服农村金融市场中的信息不对称难题。??? 农业中的产业链是指农产品从生产到消费过程中的一系列价值活动和环节，这些价值活动包括农业生产资料的购买，农业生产过程，农产品销售、储运、加工等环节。参与这些活动的主体包括生产资料供应者、农业生产者、农产品收购者、储运者、加工者等。产业链各个参与者的融资过程也是资金流入价值链各个环节的过程，亦即供应链融资。农业中的供应链种类繁多，每种产品都拥有各具特点的供应链。农业产业链链条越长，其农产品的市场化程度就越高，价值活动就越多，融资需求就越大。为农业产业链中的参与者提供适合他们需要的融资服务意味着可以提高整个产业链的效益，进而提高各个农村产业活动参与者的收入。??? 有效解决农户货款担保难问题，更好地克服或减弱农村金融机构与农户间的信息不对称，才能切实解决农户货款难题。在农村信贷中引入供应链思想，可以发现两者有着可类比性。供应链与农业产业链均将上下游客户有机结合，并以核心企业（农业产业化龙头企业）为核心形成完整的产业链条。“1(核心企业)+N（中小企业）”的供应链金融思想同样应用于农业产业订单链，即“1-龙头企业”+“N-农户”。借鉴供应链金融思想，可以在农业产业链上进行信贷产品创新。 二、农村信贷引入供应链金融的作用??? 具有可复制性，有较高推广价值。目前，农业生产已实现了由零星分布、单户生产向区域化分布、规模化种植（养）、订单化生产格局的转变，形成了“企业+协会+基地+农户”、“龙头企业+基地+农户”、“专业合作组织+农户”等发展模式，为推广复制供应链金融贷款模式提供了较好的基础条件。??? 有效解决了金融机构与农户贷款博弈中长期存在信息不对称问题。农村金融机构通过与农业产业化龙头企业、农民专业合作社等合作，依据订单对农户进行选择，实际是一个对农户信誉信息过滤、处理的过程，因为龙头企业、专业合作社比金融机构更充分地了解农户，因而，能够现实地避免贷款客户选择中的盲目性，进而可以较有效地防止道德风险的发生，降低贷款的违约风险，提高贷款的回收率。同时，通过龙头企业、专业合作社的担保或资金流监控，不仅避免了农户贷款物质担保的要求，而且构成贷款过程的预评估和准备，缓解了信贷人员的工作压力，节约了人力、时间等放贷成本。建立新型合作模式，有效降低监管成本。龙头企业、农户、专业