12、债务重组[资本运营管理].pptVIP

第十一章 债务重组 债务重组的含义 为什么进行债务重组？ 债务重组，是指在债务人发生财务困难的情况下，债权人按照其与债务人达成的协议或者法院的裁定作出让步的事项。 债务人发生财务困难：是指因债务人出现资金周转困难、经营陷入困境或者其他原因，导致其无法或者没有能力按原定条件偿还债务。 债权人作出让步：是指债权人同意发生财务困难的债务人现在或者将来以低于重组债务账面价值的金额或者价值偿还债务。 狭义还是广义？ 债务重组的方式 债务重组的方式主要包括：以资产清偿债务、将债务转为资本、修改其他债务条件以及以上三种方式的组合等。其中：以资产清偿债务，是指债务人转让其资产给债权人以清偿债务的债务重组方式。债务人用于清偿债务的资产包括现金资产和非现金资产，主要有：现金、存货、金融资产、固定资产、无形资产等。将债务转为资本，是指债务人将债务转为资本，同时，债权人将债权转为股权的债务重组方式。债务转为资本时，对股份有限公司而言，是将债务转为股本，对其他企业而言，是将债务转为实收资本。其结果是，债务人因此而增加股本（或实收资本），债权人因此而增加长期股权投资等。修改其他债务条件，是指不包括上述两种方式在内的修改其他债务条件进行的债务重组方式，如减少债务本金、减少或免去债务利息等。以上三种方式的组合，是指采用以上三种方式共同清偿债务的债务重组方式。其组合偿债方式可能是：债务的一部分以资产清偿，一部分转为资本，另一部分则修改其他债务条件。 债务重组的会计处理 涉及的主要问题： 以非现金资产偿还债务，是以公允价值还是账面价值衡量重组损益 在债务转为资本重组方式下，所有者权益是以股票公允价值还是以应付债务的账面价值衡量 重组损益如何处理 在修改债务条件重组方式下，重组后的债务是否应以未来现金流量的贴现值计量 如何处理债务重组中的或有事项 我国准则对上述问题的规定 在以非现金资产偿还债务时，以非现金资产的公允价值与应付债务的账面价值的差额作为重组损益，非现金资产的公允价值与其账面价值的差额作为资产转让损益。 在债务转为资本的重组方式下，债务人增加的所有者权益以发行股份的公允市价衡量 重组利得或损失直接计入当期损益 在修改债务条件重组方式下，以未来现金流量的贴现值与重组前应付债务的账面价值进行比较，未来现金流量的贴现值与重组前应付债务账面价值的差额作为重组利得（债务人）或重组损失（债权人）计入当期损益。 当债务重组中涉及或有事项时，债务人计算债务的未来现金流量时考虑或有支出，而债权人计算债权的未来现金流量时不考虑或有利得。 一、以资产清偿债务 (一)以现金清偿债务会计处理 以现金清偿债务的，债务人应当将重组债务的账面价值与实际支付现金之间的差额，确认为债务重组利得，计入营业外收入。重组债务的账面价值，一般为债务的面值或本金、原值，如应付账款；如有利息的，还应加上应计末付利息，如长期借款等。 债权人应当将重组债权的账面余额与收到的现金之间的差额，确认为债务重组损失，计入营业外支出。债权人已对债权计提减值准备的，应当先冲减减值准备，冲减后尚有余额的，计入营业外支出，冲减后减值准备仍有余额的，应予转回并抵减当期资产减值损失。未对债权计提减值准备的，应直接将该差额确认为债务重组损失。 (二)以非现金资产清偿债务的会计处理 企业以非现金资产清偿债务的，非现金资产类别不同，其会计处理也略有不同。 1、债务人的处理 以非现金资产清偿债务的，债务人应分清债务重组利得与资产转让损益的界限，并于债务重组当期予以确认。债务重组利得是指重组债务的账面价值超过非现金资产(即抵债资产)的公允价值之间的差额，应计入营业外收入。 资产转让损益，是指抵债的非现金资产的公允价值与其账面价值之间的差额。非现金资产公允价值与账面价值的差额，应按照相关准则规定处理，如：(1)非现金资产为存货的，应作为销售处理；(2)非现金资产为固定资产的，应视同固定资产处置处理；(3)非现金资产为无形资产的，视同无形资产处置处理； 注意区分账面价值和账面余额 2．债权人的处理 对债权人来说，以非现金资产清偿债务的，债权人应当对受让的非现金资产按其公允价值入账，重组债权的账面余额与受让的非现金资产的公允价值之间的差额，确认为债务重组损失，计入营业外支出。重组债权已经计提了减值准备的，分别以下情况进行处理： 债权人对重组债权个别计提减值准备的，只需要将上述差额冲减已计提的减值准备，减值准备不足以冲减的部分作为债务重组损失，计入营业外支出，如果减值准备冲完该差额后，仍有余额，应予转回并抵减当期资产减值损失，不再确认债务重组损失。如果债权人对重组债权不是个别计提减值准备，而是采取组合计提减值准备的方法，则债权人应将对应于该债务人的损失准备倒算出来，再确定是否确认债务重组损失。 举例 20×6年11月5日