小额贷款公司暗中“突围”.docVIP

小额贷款公司暗中“突围” ????2008年5月4日,银监会与央行联合下发了《关于小额贷款公司试点的指导意见》,旨在通过民间信贷方式,扶持中小企业更快更好发展,同时也给一直处于灰色地带的民间资本一次沐浴阳光的机会。　　然而,令人失望的是在一年多时间里,虽然小额贷款机构如雨后春笋般萌生,但因为利率上限、融资,小额贷款公司发展得并不那么如意。　　为小企业解决融资难题　　在大型银行“偏爱”国有基建项目的背景下,如何补齐中小企业融资难这块短板,早已引起金融界的广泛关注。小额贷款公司正是在这样的背景下应运而生的。　　仅以浙江省为例,目前,在全省96家小额贷款机构登记贷款的微小企业约有32000家,一年多时间里,累计贷款超出500亿元。这些小额贷款公司的平均收益率达到了12%-15%。而山东省小额贷款公司已经发展到34家,累计发放贷款约23亿元。　　截至目前,北京已设立20家小额贷款公司,覆盖东城、崇文、朝阳、海淀、丰台、石景山、房山、通州、大兴、昌平、怀柔、平谷12个区,注册资本达18.85亿元。自2009年3月首家小额贷款公司兴宏公司成立以来,截至11月末,共有8家正式对外放贷,累计达4.92亿元。　　除了迅速抢占市场外,经过一年多的试水,小额贷款公司也渐渐明晰了自己的方向,寻找到了有别于银行和其他金融业态市场的经营模式。　　总体来看,目前小额贷款机构一类是定位在城市,以市民和个体工商业者为主要贷款对象的“城市”小额贷款机构;另一类则是结合“三农”主攻农村金融市场。　　竞争手段灵活简便　　在商业银行专设中小企业贷款部、消费金融公司应运而生的当下,小额贷款公司如何在市场上进行自我定位,成为大家关注的焦点。　　业内普遍认为,在同一个利率水平下,由于小额贷款机构的门槛低、方式灵活成为了很多中小企业、个体商户的融资渠道,造成银行的中小企业贷款收益没有小额贷款机构高,这就决定了银行在这个领域做不过贷款公司。　　记者通过江川金融的小额贷款业务了解到,在过去的一年其客户以中小、微小企业,个体商户为主,贷款期限多在3个月至1年左右,最短一个月,方式灵活、手续简便,是这类机构与银行差异化竞争的关键,并可根据企业状况在一定期限内给予最高授信额,其贷款方式除银行惯用的抵押贷款外,还有银行慎用的信用贷款,这对缺乏抵押物的优质中小企业和个体商户来说很大程度上解决了它们的燃眉之急。　　记者在走访几家受益企业及个体商户后了解到,在北京,小额贷款公司有效地满足了中小企业的资金需求,填补了以往城市金融的盲点,在金融危机背景下成为中小企业、个体商户新的“输血”通道。小额贷款机构以“小额、分散”为原则,单笔款基本在100万元以下,服务对象覆盖科技型、加工型、服务型和商贸型等各类企业。 利率上限规定致“无利可图”　　采访中,北京某小额贷款公司的负责人给记者算了一笔账:2000万元注册资本金,按全年90%的使用率,月利率按当前贷款基准利率的4倍17.7%。计算,全年利息收入为382.32万元。按照5%的营业税、1.5%的城建税、3%的教育税附加、25%的所得税缴纳税费,税费共计约为122.82万元,占到了全部利息收入的32.12%。按有关规定,计提贷款余额的1%作为一般风险准备金18万元计入成本,扣除所得税,实际为13.5万元,如形成不良贷款还应计提专项准备。实际税后利润为246万元,这还不包括房租、营业费用、管理成本等。　　“在这种情况下,公司几乎无利可图。”该负责人略显无奈。　　关于是否取消利率上限的争论在业界一直存在。由于小额贷款公司的服务对象风险本身较高,因此此前政策给出了最高不超过基准利率4倍的上限,作为公司区别性制定贷款利率的合法界限。　　日前,中国人民银行条法司司长周学东在出席中英非银行金融机构贷款研讨会时表示,修订后的《贷款通则(征求意见稿)》已基本形成,央行正计划会同有关部门取消对小额贷款公司贷款利率上限的规定。　　业内也有很大一部分人士认为,从贷款机构的社会功能上讲,小额贷款机构和民间贷款组织不应当承担底层百姓救济的责任,因此它们主张利率完全市场化。　　利率上限实际已被“潜规则”　　然而,记者从业内了解到的情况是,这一上限的设定并不具备实际执行的基础。事实上包括一些正规金融机构在内,按日按月的短期拆借资金换算为年化利率之后,可能也会超过4倍,还要求抵押和担保;小额贷款机构经营的产品具备更高的风险,因此获得更高的风险溢价也符合市场原则。　　一位不愿透露姓名的浙江小额贷款公司董事长告诉记者,他的公司注册资本金是8000万元,成立半年来,他只贷给行业内急需大额资金的同行,贷款期限最长不会超过半年,月息一般是6%到8%,求贷者还排队等候。该董事长说,额度大、期限短、月息高,这基本上