我国商业银行资本管理资本计量配置管理及资本总量结构管理研究可编辑.doc

二○○五年九月 摘 要 商业银行以长期稳定盈利或市值的不断增长作为经营管理的最终目标,而资 本管理也以能否为股东创造价值,并能有效地实现银行长期价值增值作为衡量其 有效性的主要指标。资本管理作为银行管理体系中不可缺少的部分对现代商业银 行的发展及其国际竞争力的增强有着重要的意义。强化商业银行资本管理有助于 商业银行转变经营管理理念,实现银行科学健康、协调的发展,并能激励银行加 强风险管理,提高抗风险能力,改进资源配置方式;加强商业银行资本管理也将 推动商业银行拓宽业务渠道,提高盈利水平, 最终实现银行价值管理的要求。 本文主要分五个部分进行研究: 第一部分为导论,主要介绍了本文的选题意义与背景、研究现状、研究内容、 结构安排及研究不足之处。 第二部分从理论视角出发,把与商业银行资本管理相关理论及重要概念,如 权衡理论、风险资本、风险资本计量、风险资本配置的概念等,做一分析、阐述, 给后续研究打下理论基础。 第三部分,采用对比分析的方法,把我国商业银行资本管理与国外先进银行 做一比较,一方面揭示出我国商业银行资本管理的现状,突出资本管理的必要性, 另一方面也就国外商业银行在此方面的成功经验进行借鉴、参考。 第四部分首先从商业银行资本管理中的资本计量与配置管理入手,提出了我 国商业银行面临内部风险管理体系不完善,风险资本计量方法有待改进,资本配 置方式落后的难题。在提出了问题后,本文就现阶段较先进的风险资本计量方法 如:测量信用风险的内部评级法、VaR 法,测量市场风险的历史模拟法及测量操 作风险的标准法、内部计量法等进行了介绍及实证运用探析,力图更为清晰地将 部分风险资本计量方法运用于现阶段我国商业银行内部风险资本的计量与配置管 理中。同时也提出了完善银行风险管理体系,加快开发和建立银行内部动态资本 配置体系的具体建议,争取通过我国商业银行在资本管理方面自身不断的努力探 索和改进,全面提升中国银行业的风险管理水平和资本管理水平,使之尽早与新 协议要求接轨。 第五部分则围绕我国商业银行资本总量、结构管理进行分析,指出了现阶段 我国商业银行资本管理面临的主要问题即:资本充足率水平处于不断下降的趋势; 资产扩张速度与资本金总量增速的不匹配,加剧了银行资本金筹集的压力;银行 内部盈利水平低下,筹资能力差;资本金结构单一等等。并针对这些主要问题提 出:积极拓宽融资渠道,发展中间业务、提高盈利能力以增加内源资本的筹集, 1 优化银行内部资本结构等相关改进建议。本文在研究银行最优资本结构时利用数 理模型推导出银行筹资计划中最优股权资本与债权资本的比例,以咨银行改进内 部资本结构时进行参考。 本文从商业银行资本总量、结构管理与资本计量、配置管理两个主要方面对 商业银行资本管理进行探讨和研究,力图更直接、明晰地凸显所研究问题之本质。关键词:资本管理 风险资本 资本计量 资本配置 资本结构 2 Abstract Long-term stable gaining profits or increasingly continuous market value regarded as the ultimate target for the management of commercial bank, creating value for shareholder and increasing long-term value for bank regarded as the major indicator, which measure the efficiency of capital management. As a indispensable part in the system of bank management, capital management contributes to the development of bank and reinforces the competitive edge to banks in international marketsStrengthening capital management of commercial bank contributes to the change for management ideas and the development of bank in health and coordinate ways, which encourages banks to improve risk management and the means for resources allocationStrengthenin