《实际控制关系账户管理办法》及相关规则修.PDF

《实际控制关系账户管理办法》及相关规则修 订情况介绍 监察部 2018年6月 现行规则介绍 规则修订背景 规则修订主要内容 01 现行规则介绍 智舒 规则体系：一办法+三细则 2010年至2011年期间，根据证监会8号和11号指引，建立 “一 办法、三细则”实控账户管理规则体系，并沿用至今。 一办法三细则 发布时间 实际控制关系账户相关内容 《异常交易管理办法》 2010/11/15 明确了实际控制关系账户异常交易行为的管理办法 明确了实际控制关系账户合并持仓超限行为的监管 《监管标准及处理程序》 2010/11/15 标准及处理程序 《实际控制关系账户监管标 1.明确了实际控制关系账户的认定标准 2011/3/14 准的通知》 2.明确了实际控制关系账户的报备工作要求 《实际控制关系账户投机持 1.明确了实际控制关系账户投机持仓合并计算规则 2011/5/4 仓合并计算相关规则的通知》 2.明确了由交易所执行的强行平仓规则 01 现行规则介绍 智舒 实控 • 股权、“四个人”、高管、亲属、协议等八条认定标准。 认定 • 实质重于形式原则。 实控 • 交易所直接受理客户、非期货公司会员的实控申报。 报备 • 交易所对实控账户的报备、变更、解除进行管理。 实控 • 具有实控关系的客户主动申报，交易所予以认定。 • 如未主动申报，交易所进行问询，问询否认的，将相关账户 监管 重点监控。 02 规则修订背景 智舒 1. 落实期货市场实际控制关系账户统一报备要求 • 期货市场监察工作会议决定，实际控制关系账户报备工作由各 交易所转为监控中心统一负责。 • 监控中心在2017年9月6 日发布《期货市场实际控制关系账户管 理办法》，自2017年9月30 日起执行。 • 在此背景下，我所对实控账户管理相关规则进行重新修订，明 确交易所对实控账户认定和监管职责，从制度上落实统一报备 要求，做好与监控中心相关规定的衔接。 02 规则修订背景 智舒 2.落实证监会强化实际控制关系账户监管要求 • 证监会 《关于进一步加强期货交易所异常交易一线监管职能的 指导意见》，要求交易所强化实控账户管理。  一是交易所应按照行为人对他人期货账户具有管理、使用、收益、处 分等权限，并对他人交易决策具有决定权或者重大影响的原则，制定 实控账户认定标准及管理规范。  二是交易所应根据实质重于形式的原则，对符合认定标准的实控账户 及时认定，并对其持仓和异常交易行为合并计算，防范市场操纵行为 。  三是交易所应加强疑似实控账户监管，对有理由怀疑相关账户存在实 控关系，但因调查手段有限无法认定为实控账户的，可作为疑似实控 账户，列入重点监控范围，并将相关情况报告期货部。  四是交易所对于疑似实控账户可能对市场产生重大影响，需要调取证 据、协调执法以确认其构成实控账户的，应及时将相关信息