管理会计_第五节_预测解析.ppt

本章内容提要 一、预测分析概述 二、销售预测 三、利润预测 四、成本与资金需要量预测 （五）平滑指数法 　　在销售量预测中，平滑指数的取值需要考虑与预测对象有关的两个条件： 　　第一，看预测期的长短，如果要进行长期预测，就应当选择较小的；要进行短期预测，就要取大的。 　　第二，如果企业实际销售量的波动很小，就需要选较小的；如果波动大，就应当选较大的。 已知：某企业只生产一种产品，本年销售量为20000件，固定成本为25000元，利润为10000元，预计下一年销售量为25000件（假设成本、单价水平不变）。 要求：预测下年的利润额。 解：本年贡献边际=利润+固定成本 =10000+25000=35000（元） 单位贡献边际 =35000/20000=1.75（元/件） 下年的预计边际贡献 =1.75×25000=43750（元） 预计下年利润额 =43750-25000=18750（元） 已知：某企业连续3年的有关资料见下表：相关资料 二、利润敏感性分析的前提条件 四个因素的假定 　　如果某一个指标的变动率与因素的变动率相同，同时它的变动额的绝对值和利润的变动额相同，那么我们就把这个变量叫做该因素的中间变量Mi。 变动率相同 变动额的绝对量相同 因素 中间变量 利润 　　 单价 销售收入 　单位变动成本 变动成本 　　 销售量 贡献边际 　　固定成本 固定成本 本章重点内容 熟练掌握平滑指数法和修正的时间序列回归法的应用； 重点掌握目标利润的预测分析方法、利润灵敏度分析技术和经营杠杆系数在利润预测中的应用方法； 一般了解成本预测和资金需要量预测的基本方法。 假定公司资料如下，要求计算该公司的经营杠杆系数。 或 例 题 项目 基期 计划期 变动额 变动率 销售收入 270000 324000 +54000 +20% 变动成本 150000 180000 +30000 +20% 贡献边际 120000 144000 +24000 +20% 固定成本 80000 80000 0 0 营业利润 40000 64000 +24000 +60% 预测销售变动对计划期利润的影响 利润变动率 =销售变动率×经营杠杆系数 目标利润 =基期利润×（1+销售变动率×经营杠 杆系数） （3）经营杠杆系数法 利润变动率 某企业经营若干种产品，本年度的销售收入总额80万元，边际贡献总额32万元，利润总额16万元。经调查测算该企业下年度销售收入总额预定增长10％。试预测企业下年度的目标利润。 解：∵经营杠杆系数（DOL） ＝基期边际贡献/基期利润 ＝32/16＝2 目标利润＝基期利润×（1+销售变动率× 经营杠杆系数） ＝16×（1＋10％× 2 ） ＝19.2（万元） 例 题 2009 2010 2011 销售量（件） 单位贡献边际（元) 12000 50 12500 40 12000 55 固定成本（元） 300000 350000 400000 要求： （1）利用简化公式求2010和2011年的经营杠杆系数。 （2）预测2012年的经营杠杆系数。 （3）假设2012年预计销售变动率为5%，预测2012年的利润变动率和利润额。 利润敏感性分析 一、利润敏感性分析的概念 二、利润敏感性分析的前提条件 三、利润灵敏度指标及其计算 四、利润灵敏度指标的排列规律 五、利润灵敏度指标的应用 ——实现目标利润的单项和综合措施 一、利润敏感性分析的概念 利润敏感性分析是指专门研究制约利润的有关因素在特定条件下变化时对利润所产生影响的一种定量分析方法。 价格 单位变动成本 销售量 固定成本 S1 S2 S3 S4 因素单独变动假定 因素变动幅度1%的假定 利润增长的假定 单价的变动率是+1%，单位变动成本降低1%，销售量增长1%，固定成本降低1% 假定各因素分别向有利方向单独变动1%后使利润增长的百分比称之为某因素的利润灵敏度指标。 三、利润灵敏度指标及其计算 利润灵敏度也就是某因素变动1%时的利润变动率。 第i个因素的利润灵敏度指标 三、利润灵敏度指标及其计算 利润灵敏度指标的计算公式 设基期利润为 则第 i 个因素的利润灵敏度（S i） Mi为中间变量 P为基期利润 第 i 个因素变动后的利润为 ( Pi ) 2、单位变动成本的灵敏度 1、单价的灵敏度