商业银行法律风险的产生及其规制.PDFVIP

商业银行法律风险的产生及其规制 ——— 以英国北岩银行危机为分析蓝本 管 斌 　　 （ 、 ） 华中科技大学法学院副教授 法学博士 湖北 武汉 ４３００７４ 　　 　 　　 ： ， 、 摘要 商业银行的 法律风险是 商业银行 经营过程 中 由于法律 因素导致损 失 的 可 能性 也是法律 金融 。 ， 、 与风险之 间互动 的结果 英国北岩银行危机表明 法律的 内在 缺 陷 商业银行 基 于错误 的 法律理 解或 法律 、 ， 适 用 而 实施 的商业行为 监管机 构 的不 当法律执行 等都会引发 商业银行的 法律风险 并助 长其他风险 的产 。 “ — — ” 。 生和 蔓延 我们可 立足 于 主体 行为 责任 的框架对 商业银行的 法律风险加 以规 制 ： 关键词 商业银行　　 法律风险　　 北岩银行　　 风险 管理 、 一 问题的提出 ， 年 月爆发的北岩银行危机 是英国自 年欧沃伦格尼银行挤兑事件以来发生的第一次大 ２００７ ９ １８６６ 。 ， ， 规模的银行挤兑危机 北岩银行的前身是一家建房互助协会 年转变为股份制银行 年开始转 １９９７ １９９９ ， ， ； 变经营策略 由传统的零售银行业务转向批发银行业务 开始依赖于货币市场的大规模批发性融资 同时 “ ” “ ” ， 借助于证券化手段对抵押贷款由传统的 发起 持有 模式转向 发起 分散 模式 即不再持有手中的抵 － － 押贷款， 。 ， 而是对抵押贷款进行打包和证券化并向金融市场中的投资者出售 在这一过程中 北岩银行在 “ ” 。 ， 避税天堂 英属泽西岛设立了花岗岩公司作为其实施资产证券化的特殊目的机构 通过这种方式 北岩 ； ， 银行的合并资产规模由 年末的 亿英镑增长至 年末的 亿英镑 在 年间 北