第二章资金的时间价值与等.ppt

第二章 资金的时间价值与等值计算 教学内容 1、现金流量的概念； 2、现金流量图的绘制； 3、资金的时间价值的基本概念； 4、普通复利公式； 5、等值计算； 6、名义利率和实际利率的概念及之间的关系。 教学目的与要求 通过本章的学习，要求理解现金流量的概念；掌握现金流量图的绘制；理解资金的时间价值的基本概念；重点掌握普通复利公式；能熟练利用复利公式进行等值计算；理解名义利率和实际利率的概念及之间的关系。 第一节 现金流量 一、现金流量的概念 1、现金流出量 2、现金流入量 3、净现金流量 二、现金流量的构成 1、固定资产投资及其借款利息 2、流动资金投资 3、经营成本 4、销售收入 5、税金 6、固定资产净残资 7、回收的流动资金 三、技术经济学中的现金流量与财务收支的区别 1、技术经济学中的现金流量是一个预测值，而会计中的财务收支是一个已经发生的实际数据。 2、 技术经济学中的现金流量只计算现金收支，不计算非现金收支。 3、现金流量并非指企业的流动资金，流动资金可以以一定的方式进入现金流，但并不等同。 四、现金流量图 （一）现金流量图的概念 现金流量图是表示项目系统在整个寿命周期内的现金流人、流出状况的一种图示。 （二）绘制现金流量图的方法与规定： 1、横坐标为时间坐标，时间间隔相等，时间单位可以取年、季、月等