第二章投资琴声和资产.pptVIP

2. 投资和资产 刘保顺 2.1总投资的构成与资产分类 总投资的用途与分类 建设期的借款利息转化为投资、生产后的借款利息计入成本。 2.1 总投资的构成与资产分类 资产按投资的分类 资产:企业所拥有的，经过确认和货币计量的，能由企业支配的经济资源。资产按投资的分类 : 1.固定资产投资形成的资产 ： （1）固定资产 （2）无形资产：能长期使用但没有实物形态的资产。 （3）递延资产 ：不能一次全部计入当年损益，而要以后各年分期摊销的费用所形成的资产，包括开办费、租入固定资产的改良支出等。递延资产实际上是一笔费用，只不过是不能一次计入当年的费用中 《企业所得税税前扣除办法》第三十一条规定： 纳税人的固定资产修理支出可在发生当期直接扣除。纳税人的固定资产改良支出，如有关固定资产尚未提足折旧，可增加固定资产价值；如有关固定资产已提足折旧，可作为递延费用，在不短于5年的期间内平均摊销。 符合下列条件之一的固定资产修理，应视为固定资产改良支出： （一）发生的修理支出达到固定资产原值20％以上； （二）经过修理后有关资产的经济使用寿命延长二年以上； （三）经过修理后的固定资产被用于新的或不同的用途。 企业以经营租赁方式租入的固定资产，由于其所有权没有转移，不属于企业的财产，因而不能作为企业的资产处理。企业在租入的固定资产上进行的改装、翻修等各种改良工程，属于企业的投资，目的在于增加租入的固定资产的效用或延长其使用寿命。因此，不应作为当期费用处理，而应作为递延资产，在租赁有效期限内或剩余租赁期限内分期摊销，作为税前扣除项目在税前扣除。 2.1 总投资的构成与资产分类 2 .流动资产和流动资金 流动资金是企业在生产经营活动中，用于购置劳动对象（如原材料、燃料等），支付工资及其它费用。流动资金投入生产，企业生产出产品，通过销售，收回货币，收回的流动资金再投入生产。流动资金从生产---流通---生产反复循环。 用流动资金购买的资产即为流动资产，其可以在一个营业周期内变现或运用 。其包括有：应收帐款、存货、现金、存款。 流动资金的金额和流动资产所占金额并不相等，因有的材料可以赊购。 流动资金一次投入，循环使用，项目结束时全部回收 2.1 总投资的构成与资产分类 投资估算法 P9-P10 投资估算需要对不含建设期利息的建设投资、建设期利息、和流动资金分别进行估算。 投资估算的内容包括：（1）建筑工程费（2）设备及工器具购置费（3）安装工程费（4）工程建设的其它费用（如搬迁费、巷道维护费、矿业权转让费、土地使用费、电力增容费、技术转让费、研究实验费、职工培训费、办公用品等）（5）基本预备费（6）涨价预备费（7）建设期利息（8）流动资金。 一、固定资产投资估算 分期工程投资累加法：先计算各单项工程的投资，再累加求出总投资。 单位产量投资指标估算法：由单位产量投资指标和年产量估算总投资 单位产量投资指标估算法 地下开采矿山或选厂总投资估算 Ivt=Iur*qr+IvT’ Ivt:矿山企业总投资 Iur年产单位矿石投资 IvT’：外部工程及住宅区等投资 露天开采矿山或选厂总投资估算 Ivt=Ium*qm+IvT’ Ium年采剥单位矿岩投资qm：采剥矿岩总量 关键是Ivt 、Ium指标的选取，选取时要注意的因素 固定资产投资估算 专业投资比例估算法：计算出主体专业的投资时，按该专业在总投资中所占比例，求出总投资。 生产规模指数法（又称0.6指数法）通过类似矿山企业的已知投资求得新设计企业的投资。公式为： 投资估算法--流动资金估算 二 流动资金估算P17 生产企业，由财务部门完成。但在地质勘探时期和矿山建设前的可行性分析中，可以使用以下简便的估算方法： （1）根据固定资产流动资金率计算 定额流动资金额=固定资产总额*固定资产流动资金率 固定资产流动资金率矿山企业为10-20%，黑色金属矿山一般在15-21%间，平均16.5% （2）按销售收入流动资金率 （3）按年经营成本（或者总成本）流动资金率 投资估算法—建设期利息 贷款的第1年只计一半利息。如： 第1年贷款500万元，年利率3.6% 第1年建设期利息=500×3.6%×0.5=9万元 第2年贷款1000万元 第2年建设期利息=1000×3.6%×0.5+509×3.6%=36.32万元 第2年末累计货款本息总额=500+1000+9+36.32=1545.32万元 2.2 资产的损耗及其补偿与摊销 1、固定资产的损耗 （1）有形损耗 使用中的有形损耗 自然损耗—自然力侵蚀而致的有形损耗 （2）无形损耗—因科技进步，使同种设备成本降低；出现性能更优的同种设备，使原设备价值降低。 2.2 资产的损耗及其补偿与摊销 2、固定资产的补偿方式 为了保证固定资产能保持