银行间债券市场中小非金融企业集朵合票据业务详解.pptVIP

* 对发行企业的建议 企业在银行间债券市场发行债务融资工具需要做好几方面准备： 1、充分了解市场、产品，熟悉公开融资相关产品和业务知识。 2、充分了解公开市场融资对公司信息披露的要求及投资者的监督权。 3、了解这类产品的风险（市场化定价可能带来的成本过高的问题）。 4、提高公司管理水平，符合公开融资要求。 5、配合相关机构做好信息披露等工作的意识。 6、对公开市场融资需要承担的义务有全面认识。 * 对主承销商的建议 1、配备业务骨干经办集合票据项目 2、多与同业进行沟通交流 3、关注发行人经审计财务报告质量 4、关注发行人的法律风险 5、鼓励进行产品创新 * 谢 谢！ CONFIDENTIAL DRAFT * CONFIDENTIAL DRAFT 银行间债券市场中小非金融企业集合票据 业务简介 * 目 录 产品要点 初评工作介绍 工作建议 操作流程 出台背景 * 第一部分 出台背景 * 出台背景 源于市场需求 符合市场规律 契合国家宏观战略、方针政策 * 出台背景 源于市场需求 ★发行方：中小企业的战略强势 VS 融资弱位 ﹡提供超过60%GDP、超过50%税收、将近70%出口贸易额及80%左右城镇就业岗位 ﹡银行贷款融资额不到贷款总量20%、直接债务融资不及市场存量万分之二 ﹡“强势”与“弱位”的矛盾在金融危机后更加凸显，中小企