招商创融-金科物业资产支持专项计划说明书.pdf

招商创融-金科物业资产支持专项计划 1 号之计划说明书 重要提示 《招商创融-金科物业资产支持专项计划1号之计划说明书》（以下简称“《计 划说明书》”）依据 《证券公司及基金管理公司子公司资产证券化业务管理规定（修 订稿）》（以下简称“《管理规定》”）、《证券公司客户资产管理业务管理办 法》（以下简称“《管理办法》”）及其他有关规定制作，管理人保证本《计划 说明书》的内容真实、准确、完整，不存在任何虚假内容和误导性陈述。 “招商创融-金科物业资产支持证券”是以优先/次级分层机制集合不同风险 收益特征的投资者资金，投资目标资产的产品。 参与招商创融-金科物业资产支持专项计划1号（简称“专项计划”）的委托 人保证其为合格投资者，并已阅知本《计划说明书》全文，了解相关权利、义务 和风险，自行承担投资风险。 管理人承诺以诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用专项计划资产，但不保 证专项计划一定盈利，也不保证最低收益。 资产支持证券仅代表专项计划权益的相应份额，不属于管理人或者其他任何 服务机构的负债。中国证券投资基金业协会对本期专项计划的备案、深圳证券交 易场所同意本期资产支持证券的挂牌转让 （如有），并不代表对本期证券的投资风 险、价值或收益作出任何判断或保证。投资者应当认真阅读有关信息披露文件， 进行独立的投资判断，自行承担投资风险。 本说明书对专项计划未来的收益预测仅供资产支持证券持有人参考，不构成 管理人、托管人、推广机构或代理推广机构保证投资本金不受损失或取得最低收 益的承诺。 管理人提醒，本专项计划的委托人务必仔细阅读《计划说明书》全文，包括 正文的“第十章 风险揭示与防范措施”部分。 2-1-2 招商创融-金科物业资产支持专项计划 1 号之计划说明书 目录 重要提示 2 释义 5 第一章 当事人的权利及义务 20 第二章 资产支持证券的基本情况 27 第三章 专项计划方案总体交易结构与相关方简介 37 第四章 资产支持证券的信用增级方式 44 第五章 原始权益人、管理人和其他服务机构情况 47 第六章 基础资产情况及现金流预测分析 99 第七章 专项计划现金流归集、投资及分配 159 第八章 专项计划资产的管理安排 166 第九章 原始权益人风险自留的相关情况 171 第十章 风险揭示与防范措施 172 第十一章 专项计划的销售、设立及终止等事项 186 第十二章 资产支持证券的登记及转让安排 196 第十三章 信息披露安排 198 第十四章 资产支持证券持有人会议相关安排 203 第十五章 主要交易文件摘要 210 第十六章 其他说明事项 222 第十七章 违约责任与争议解决 224 第十八章 其他事项 226 第十九章 备查文件 229  2-1-3 招商创融-金科物业资产支持专项计划 1 号之计划说明书 2-1-4 招商创融-金科物业资产支持专项计划 1 号之计划说明书 释义 在《计划说明书》中，除非文意另有所指，下列简称、术语具有如下含义： 一、项目涉及的主体定义 （1） 原始权益人、金科股份：指向专项计划出售资产的金科地产集团股份 有限公司。 （2 ） 计划管理人、管理人：在专项计划设立时为招商证券资产管理有限公 司；根据《标准条款》规定，招商证券资产管理有限公司作为计划管 理人的职责被终止时，为有控制权的资产支持证券持有人大会任命的