尽调报告-贵州遵义.doc

遵义道桥项目 集合资金信托计划尽职调查报告 第二部分 前言 遵义市道路桥梁工程有限责任公司（以下简称：遵义道桥）是由遵义市人民政府国有资产监督管理委员会出资组建的国有独资有限责任公司。公司于1993年11月17日在遵义市工商行政管理局注册登记。2012年12月10日，遵义道桥将公司注册资本改为5.6亿元，实收5.6亿元。遵义市国有资产监督管理委员会于2010年12月30日将出资份额划转至遵义市新区建设投资有限责任公司，2011年4月22日，遵义市新区建设投资有限责任公司更名为遵义市新区建投集团有限公司。遵义市新区建投集团有限公司是唯一出资人，持有100%的股权。遵义市人民政府全资拥有遵义市新区建投集团有限公司，为公司的实际控制人。 遵义市道路桥梁工程有限责任公司于2012年成功发行18亿元公司债券，经鹏元资信评估有限公司综合评定，本期债券的信用级别为AA级，公司长期主体信用级别为AA级。根据2012审计报告，2012年末公司资产总额为359.69亿元，负债总额124.91亿元，资产负债率35%，所有者权益234.78亿元，营业收入36.43亿元。 第四部分 客户评价 一、遵义市道路桥梁工程有限责任公司 （一） 设立情况 遵义市道路桥梁工程有限责任公司前身为遵义地区道路桥梁工程总公司，系依据贵州省遵义地区行政公署遵署函[1993]31号《行署关于地区交通局成立遵义地区道路桥梁总公司的批复》由地区交通局组建，资金总额1,750万元。 2007年7月，根据遵义市经济贸易委员会出具遵市经贸产权[2007] 11号《遵义市经贸委关于对市道路桥梁工程有限责任公司资质升级有关问题的批复》，融资人采取增资扩股的方式申报公路工程施工总承包一级资质。陈涌等7位自然人新缴注册资本2905万元，公司注册资本变更为6500万元。 2010年12月27日，融资人股东会作出决议，同意陈涌等7位自然人股东将其合计持有的30.89%的出资额全部转让给遵义市国资委；股东会同时决定以土地3.05亿元、资金1.35亿元增资扩股，公司注册资本金增至5.6亿元。 2010年12月28日，根据遵义市人民政府办公室遵府办发[2010]272号《关于遵义市新区建设投资有限责任公司股权划转等相关事宜的通知》，遵义市国资委将持有的遵义道桥所有股权合计5.6亿元划转至遵义市新区建投集团有限公司，形成遵义道桥目前的股权结构。 （二）交易对手基本要素表 表4-1：遵义道桥基本要素表 要 素 内 容 备注 公司名称 遵义市道路桥梁工程有限责任公司 公司法定代表人 徐建勇 法定代表人身份证明 注册地址 遵义市汇川区苏州路中段公路枢纽组织管理中心大楼 注册资本 56000万元 企业法人营业执照注册号 520300000016167 税务登记号码 520390214761956 组织机构代码6 贷款卡及状态 5221000000050158 正常 经营范围 公路工程施工总承包，房屋建筑工程施工总承包，公路路基工程专业承包，公路路面工程专业承包，市政公用工程施工承包，公路工程项目管理，公路养护，房地产开发经营，园林绿化工程，机场及配套设施建设与经营管理业务，机场高速公路建设与经营管理业务，土地收储和整理业务，旅游开发业务，航空设备使用服务，航空运输业务有关的延伸业务，租赁业务，资本经营，国有资产经营管理，经济建设重点项目投资。 （三）股权结构 遵义市道路桥梁工程有限责任公司是由遵义市人民政府国有资产监督管理委员会出资组建的国有独资有限责任公司。公司于1993年11月17日在遵义市工商行政管理局注册登记。2012年12月10日，遵义道桥将公司注册资本改为5.6亿元，实收5.6亿元。遵义市国有资产监督管理委员会于2010年12月30日将出资份额划转至遵义市新区建设投资有限责任公司，2011年4月22日，遵义市新区建设投资有限责任公司更名为遵义市新区建投集团有限公司。 遵义市新区建投集团有限公司是唯一出资人，持有100%的股权。遵义市人民政府全资拥有遵义市新区建投集团有限公司，为公司的实际控制人。遵义道桥出资情况如下： 表4-2：遵义道桥股权结构 投资者 注册资本（万元） 占比（%） 遵义市新区建投集团有限公司 56000 100 总计 56000 100 （四）财务状况分析 根据审计报告，2012年末公司资产总额为359.69亿元，负债总额124.91亿元，资产负债率35%，所有者权益234.78亿元，营业收入36.43亿元。 二、遵义市新区开发投资有限责任公司 （一）设立情况 根据遵义市构建200万人口大城市框架的目标，遵义市委、市政府提出“南北充实、