产业园区ppp方案与政策以及案例.ppt

* （一）PPP项目银行贷款和银团融资 * （一）PPP项目银行贷款和银团融资 银团融资 PPP项目融资资金额较大，融资期限较长，适合于采用银团的方式进行项目融资。根据中国银行业协会要求，单一客户或单一项目融资超过10亿元，原则上通过银团方式提供融资；若融资金额超过30亿元，则必须通过银团方式提供融资。 银 团 成 员 牵头行：指经借款人同意，发起组织银团、负责分销银团贷款份额的银行，是银团贷款的组织者和安排者。银团可以由一家银行牵头，也可由两家以上银行作为联合牵头行共同履行牵头职责，也可以根据其他金融机构认购份额情设置副牵头行。 代理行：按相关贷款条件确定的金额和进度归集资金向借款人提供贷款，并接受银团委托按银团贷款协议规定的职责对银团资金进行管理的银行。 参见行：参加银团并按照协商确定的承贷份额向借款人提供贷款的银行。 * （一）PPP项目银行贷款和银团融资 项目概况：新建综合填埋场一期项目，包括垃圾渗沥液应急排放，再生能源利用中心 ，防污染隔离林，项目总投资34亿元 项目公司： L固废综合开发有限公司 融资方案：银团贷款23亿元，贷款期限15年 还款来源： 地方政府根据特许经营协议，与L固废公司按40元/吨支付 C公司 L项目公司 项目 银团贷款 政府 股东项目 资本金 PPP项目合同 银团项目贷款 案例：银团贷款（项目贷款） * （二）PPP项目的并购贷款 * （二）PPP项目的并购贷款 纳入预算文件的效力 法律效力 是否构成担保？ 人大（或者人大常委会 政府 财政局 是否可以强制执行？ 仅有编制权,无决定权 仅有编制权 4.园区PPP整体运作模式---标准式流程 纳入预算 辽宁省政府向原新华银行香港分行出具一份《承诺函》，内容为：“我省人民政府知悉贵行同意向我驻港附属机构中辽有限公司提供及/或继续提供银行便利/贷款，我省人民政府在此承诺以下事项：……如借款人不能按贵行要求偿还就上述银行便利／贷款下产生的任何债务时，我省人民政府将协助解决借款人拖欠贵行的债务，不让贵行在经济上蒙受任何损失。” 《承诺函》是否构成保证担保应当依据其名称和内容确定。从本案《承诺函》的名称与内容看，辽宁省政府仅承诺“协助解决”，没有对中辽公司的债务作出代为清偿责任的意思表示，《承诺函》不符合《中华人民共和国担保法》第六条有关“保证”的规定，不能构成法律意义上的保证。 承诺效力 政府《承诺函》不构成法律保证 贵州版信托“承诺函”调查 一般而言，地方政府债务率的警戒线为100%，而贵州因债务率高达190%，地方政府信用风险较高。然而，激进的金融机构仍会做贵州平台项目，部分信托便是其中之一，但需要财政予以担保。 “承诺函”、“担保函”、“安慰函”、“说明函”、“安排函”名称如何，是否合规，是否有问题，关键看两点： 一是看函的内容的合规性； 二是看函所支持的事情（融资行为）的合规性 举债只能省级政府层面，PPP项目可以纳入同级政府财政预算并出具人大决议。如果是举债违反国家新预算法，如果是PPP项目则不纳入《地方政府存量债务纳入预算管理清理甄别办法》范畴中，政府无需要回。 这件事情有两个后果： 一是很多地方政府通过这种“出函”的方式变相融资，事件会导致很多金融机构“风声鹤唳”，排查这种风险，也使得金融机构对政府出函提供支持直接融资的方式可能要重新审视了； 二是对地方政府的信用是一个极大的损伤，个别地方政府的法律意识、责任意识较弱，从表述上看出“权力思想”的余威，随意性较强。 关于使用者付费项目 使用者付费：由最终消费者直接付费购买公共产品和服务 常见类型： 传统领域：污水处理、供水、供热、供气、高速公路、地铁 新兴领域：文化、旅游、医疗养老、教育、场馆 使用者付费 4.园区PPP整体运作模式---标准式流程 * 根据项目的市场经营情况，可以分为垄断性项目和竞争性项目 竞争性项目 项目的供应具有垄断性。使用者通常只能依赖项目消费，不能放弃或者使用其他项目。例如：供水、供热、供电、高速公路、污水处理、地下综合管廊等。 项目存在充分竞争，使用者可以自由选择是否在该项目中消费。例如：医疗、养老、教育、旅游、产业园等。 垄断性项目 使用者付费 4.园区PPP整体运作模式---标准式流程 项目没有收益来源，属于公益性。 例如：道路、桥梁、水库、环境治理、园林绿化、文化场馆等。 关于政府付费项目 政府付费：是指政府直接付费购买公共产品和服务，主要包括可用性付费、使用量付费和绩效付费。 项目类型: 政府付费 4.园区PPP整体运作模式---标准式流程 政府采购PPP的基本特征 授予经营权 合作期限原则上不低于10年，费用逐步支付（支付比例可以前高后低） 有考核机制，考核机制对