流动资产管理及财务管理知识分析.pptVIP

第八章 流动资产管理;第一节 现金和有价证券管理;一 、现金管理目标;二、 现金的持有动机与成本;（二）现金持有的成本;三 、最佳现金持有量;(一)现金周转期模式;;现金周转期举例;答案;（二） 成本分析模式;从上图可以看出，由于各项成本同现金持有量的变动关系不同，使得总成本曲线呈抛物线型，抛物线的最低点，即为总成本最低点，该点所对应的现金持有量便是最佳现金持有量。;;(三)存货模式;;相关总成本、机会成本和转换成本之间的关系如图所示;;（四） 随机模式;;;;四、现金日常管理与控制;（一）现金管理制度;（二）银行存款管理制度;（三）现金的回收管理;（四）现金的支出管理;第二节 应收账款管理;一 、应收账款管理的目标;二 、应收账款的功能与成本;三、信用政策的确定;(一) 信用标准;(二) 信用条件;1.信用期间;;信用政策的决策 信用收益＞信用成本 1．信用收益： 销售↑ → 边际贡献（或销售毛利）↑ 2．信用成本 （1）机会成本=日平均销售额×平均收现期×变动成本率×资金利息率 （2）收帐费用 （3）坏帐损失 （4）现金折扣成本 ;; 信用期 项目;1、收益的增加=销售量的增加*单位边际贡献