国际金融学——第三章：外汇交易原理与实务PPT.ppt

国际金融 金融系 国际金融 * /18 金融系 国际金融 金融系 国际金融 金融系 国际金融 金融系 国际金融 金融系 国际金融 金融系 国际金融 金融系 国际金融 金融系 国际金融 金融系 国际金融 金融系 国际金融 金融系 国际金融 金融系 3 外汇交易原理与实务 东北农业大学经济管理学院金融系 3.1 即期外汇交易 ★即期外汇交易（Spot Exchange Transaction），又称现汇交易，是指买卖双方约定于成交后的两个营业日内交割的外汇交易。即期交易是外汇市场上业务量最大的交易，约占2/3。 ★即期交易的作用（目的）： ?通过调换币种,满足临时性收付款项的需要； ?保值（两个营业日内）； ?平衡头寸； ?进行外汇投机。 * 金融系 3 外汇交易 2008.7.21 2008.7.22 2008.7.23 当日交割 次日交割 第一个营业日 标准日交割 第二个营业日 本页 结束 * 金融系 3.1 即期外汇交易 交割 证实 成交 报价 ★交易步骤 询价 3.2 远期外汇交易 ★远期外汇交易（Forward Transaction），又称期汇交易，是指外汇买卖成交后，当时并不交割，而是根据合同的规定，在约定的日期按约定的汇率办理交割的外汇交易方式。 ★远期交易的作用（目的）： ?通过锁定汇率实现套期保值； ?平衡头寸； ?进行外汇投机。 * 金融系