4工程担保模式选择 课件.ppt

2019/3/18 ? 邓晓梅，清华大学建设管理系 建设工程担保 第 4 讲： 工程担保模式选择 清华大学建设管理系 工程担保研究中心 主任 工程管理研究所 副所长 邓晓梅 副教授 · 博导 ； dengxmtsinghua.edu 第 4 讲： 工程担保模式选择 ? 4.1. 两种主流模式及模式选择机制 ? 4.2. 同业担保模式及其利弊 ? 4.3. 对中国工程承包担保模式的建议 ? 邓晓梅，清华大学建设管理系 ? 邓晓梅，清华大学建设管理系 承包方合同责任担保的两种主流模式 信用风险及其担保 高保额 有条件模式 低保额 无条件模式 担 保 品 种 投标期间 投标担保 （投标担保） 合 同 履 行 期 间 对业主方的责任 履约担保 （维修担保 * ） 履约担保 （差额担保 * ） 预付款担保 保留金担保 （维修担保 * ） 对分包商和供应商 的责任 付款担保 （预付款担保） （清偿保护担保 ） ? 邓晓梅，清华大学建设管理系 担保制度模式的选择机制 ? 几个关键概念 u underwriting u GIA u Subrogation u Penalty ? 邓晓梅，清华大学建设管理系 4C underwriting ? Character ? Capability ? Capital ? Continuity ? 邓晓梅，清华大学建设管理系 General Indemnity Agreement Corporate Assets ＋ Owner s individual Assets 被担保人 保证人 GIA GIA ? 邓晓梅，清华大学建设管理系 General Indemnity Agreement 保证人 主 合 同 债务人 债权人 受益人 被担保人 GIA GIA ? 邓晓梅，清华大学建设管理系 Subrogation 保证人 主 合 同 债务人 债权人 受益人 被担保人 主合同 ? 邓晓梅，清华大学建设管理系 义务型担保 vs. 金钱型担保 ? 保额（ Penalty ）的设定是工程保证担保制度 模式选择的控制性因素 美国： 100% 其它国家： 5% 10% 15% … 最大可能违约损失 违约损失的概率分布 保额 担 保 成 本 0 100% A 无条件 基于偿付能力 有条件 基于履约能力 无条件 有条件 无条件 有条件 高 保 额 低 保 额 高 保 额 低 保 额 Penalty ? 邓晓梅，清华大学建设管理系 对保额的要求 公平性低 公平性高 高 低 对 业 主 的 保 护 程 度 高保额 有条件保函 低保额 无条件保函 低保额 有条件保函 有效改进承保方 式和理赔效率 可以有效取代业 主自行的格预审 措施 ? 保额标准的降低会导致工程保 证担保制度部分功能的损失。 Penalty ? 邓晓梅，清华大学建设管理系 担 保 成 本 0 100% A 保额 对保额的要求 ? 担保的短缺 不成熟的担保机 构的有条件担保 B 当保额高到一定程度 ，无条件保函承保方 式的成本就会高到不 再为市场所能接受， 如果此时市场中一时 又没有足够的成熟的 有条件保函的提供者 ，市场中就会发生担 保的短缺。 市场可接受的 担保成本 Penalty 同业担保 ? 类型： u 国际：母公司对 子公司担保 u 日本：替补承包 商模式 —— 已于 2019 年 废除 u 中国：建筑企业 之间内部相互担 保 —— 概念尚很 模糊 ? 邓晓梅，清华大学建设管理系 承包商 业 主 主 合 同 责 任 专业保 证机构 承保 替补 承包商 承保 思考：利？弊？