A股上市与借壳上市详细流程图(经典).docxVIP

? ?证监会审核阶段 A股上市与借壳上市详细流程图（经典） 国内上市流程图 在翕商的协助下初步 形成改制方萎 费产及土地评估、财 勢甫计 企业与备中弁机构协 商J确定改制方案 报省级人民政府前画务踪 主首部门批唯设立股份公 ?辅导 与养商签定辅导协观- 报地方近监局备案标商联合会 与养商签定辅导协观- 报地方近监局备案 标商联合会计师、律 师对企业进厅为期一 年的辅导 每3伞月向地方证监 局报送一期辎辱报告 辅导结束后报请证监 局进行辅导验收*岀 具验收报吿验收抿告有年? 辅导结束后报请证监 局进行辅导验收*岀 具验收报吿 验收抿告有年 ?制作申报材料阶段 聃if主承销裔 < 保荐机枸 中介机构进行尽职调 5、徒师*会计师等中介 盘 机构」筌定主議誚协迎 ■ 一般是域制辎导聘请中介的延续■也可变更 申报村料劇主承销商C 保荐机构）内楓并出具推 荐函后上报证监会审很 发行人与中介机砂 同帝炸申报闻科 II II 证船会旅行监首部综合处 受理申报詁料‘并 证船会旅行监首部综合处 受理申报詁料‘并转至潢 行甯核部进行初审』W日 内为哥默期 证监会发行都在2(］个工作 日内囱发行人、主顽翹商 出具正式反馈康见 主承^商会同坂行人及亘 也中介机构在1D目内就反 惯意见作出答复 完成正式反谊意见普臭廉 后续的口头反馈意见答复. 方订鄢出具初审振甘幷適 过邵门例会，等待安耕发 审会 发审会表决后?通过可等 待发疗棘BA；不邇过可以 揃回申輾或者雀改后再次 申诸上会 ?发行上市阶段 发行筍审走发行协 格.斯隸最 W 将左行方案上嘏证 券交易所 II 刊登站腫喬向农 II耳 诲价 刊登招胺说明书、 钱行 N* 刊登上市公吿书 上市交易 增发/配股业务流程 ?确定融资意向上市阶段 屋齐人形成融资意向并 与养裔进行初步接洁 屋齐人形成融资意向并 与养裔进行初步接洁■ 形成合作框架 券商就本校发行融资方 式丘具悴擾行方案出具 可行性报告 发行人垠鎔确定发行方案 ?制作申报材料阶段 聘请主承销商、篦师、 合计师等中介机构， 筌定主预销协谏 中介机构进行屈职调 查 发厅人与电介机枸共 同制华申抿材斜 申报材料通过主承销商内祓 并出具推誣后上报证监会 审核并报送地方证管外 ?证监会审核阶段 证监台发行监菅部錄台处 畫理申报胡料)并转至发 行审檢部进行初审I 15B 内为辱默朋 证监台发行监菅部錄台处 畫理申报胡料)并转至发 行审檢部进行初审I 15B 内为辱默朋 证监会发行郃在如亍工作 日内向发行人、主承齣商 出員正式反馈意见 主囲晦合同境行人及貝 他中介机构在1D目内就反 馈意见作出答复 完成正式反说意见答复艮 后纹的口头反惯意见答昊 完成正式反说意见答复艮 后纹的口头反惯意见答昊? 罠订部出具初审报告并通 过部门例合*等待安耕发 审会 览車会表决后?逋过可等 需发行排仏；不通过可凶 播回申报或者整改后再次 申谙上会 ?发行上市阶段 将发订方秦上报证券交易所 将发订方秦上报证 券交易所 制作招股意向书并在 指走的证券报上刊登 路渲. 路渲 ._ 制作上市筈告书并在 发仃 指定证券报上刊登 脏票上帀交易 )改制阶段 企业改制、发行上市牵涉的问题较为广泛复杂，一般在企业聘请的专业机构的协 助下完成。企业首先要确定券商，在券商的协助下尽早选定其他中介机构。 股票 改制所涉及的主要中介机构有：证券公司、会计师事务所、资产评估机构、土地 评估机构、律师事务所。 (1)各有关机构的工作内容 拟改制公司 拟改制企业一般要成立改制小组， 公司主要负责人全面统筹，小组由公司抽调办 公室、财务及熟悉公司历史、生产经营情况的人员组成，其主要工作包括： 全面协调企业与省、市各有关部门、行业主管部门、中国证监会派出机构以及各 中介机构的关系，并全面督察工作进程； 配合会计师及评估师进行会计报表审计、盈利预测编制及资产评估工作； 与律师合作，处理上市有关法律事务，包括编写公司章程、承销协议、各种关联 交易协议、发起人协议等； 负责投资项目的立项报批工作和提供项目可行性研究报告； 完成各类董事会决议、公司文件、申请主管机关批文，并负责新闻宣传报道及公 关活动。 券商 制定股份公司改制方案； 对股份公司设立的股本总额、股权结构、招股筹资、配售新股及制定发行方案并 进行操作指导和业务服务； 推荐具有证券从业资格的其他中介机构， 协调各方的业务关系、工作步骤及工作 结果，充当公司改制及股票发行上市全过程总策划与总协调人； 起草、汇总、报送全套申报材料； 组织承销团包A股，承担A股发行上市的组织工作。 会计师事务所 各发起人的出资及实际到位情况进行检验，出具验资报告； 负责协助公司进行有关帐目调整，使公司的帐务处理符合规定: 协助公司建立股份公司的财务会计制度、则务管理制度； 对公司前三年