2021年证券从业考试证券市场基础课堂笔记新版二章.docVIP

第一章证券市场概述 第一节证券和证券市场 证券是指各类记载并代表一定权利法律凭证。它用以证实持有些人有权依其所持凭证记载内容而取得应有权益。从通常意义上来说，证券是指用以证实或设定权利所做成书面凭证，它表明证券持有些人或第三者有权取得该证券拥有特定权益，或证实其曾经发生过行为。证券能够采取纸面形式或证券监管机构要求其它形式。 一、有价证券 （一）有价证券定义 有价证券是指标有票面金额，用于证实持有些人或该证券指定特定主体对特定财产拥有全部权或债权凭证。 1．证券本身没有价值； 2．但因为它代表着一定量财产权利，持有些人可凭该证券直接取得一定量商品、货币，或是取得利息、股息等收入； 3．能够在证券市场上买卖和流通，客观上含有交易价格。 有价证券是虚拟资本一个形式。所谓虚拟资本，是指以有价证券形式存在，并能给持有者带来一定收益资本。虚拟资本是独立于实际资本之外一个资本存在形式，本身不能在生产过程中发挥作用。通常，虚拟资本价格总额并不等于所代表真实资本账面价格，甚至和真实资本重置价格也不一定相等，其改变并不完全反应实际资本额改变。 （二）有价证券分类 有价证券有广义和狭义两种概念。狭义有价证券即指资本证券，广义有价证券包含商品证券、货币证券和资本证券。 商品证券是证实持有些人拥有商品全部权或使用权凭证，取得这种证券就等于取得这种商品全部权，持有些人对这种证券所代表商品全部权受法律保