证券法基础学习资料 .pptx

证 券 法;证 券 法 内 容;;证券法;四、证券管理原则 公开、公平、公正原则。 自愿、有偿、诚实信用 原则。 守法原则。 证券业与其他金融业分 业经营、分业管理原则。 政府集中统一监管与行 业自律相结合原则。 国家审计监督原则（证券 交易所、证券公司、证券登记 结算机构、证券监督管理机构 接受国家审计机关的监督）。;分业经营、分业监管;我国目前的分业监管模式 ;;非公开发行;注意区分：;（一）含义：证券发行审核制度是法定机关对即将进行的证券发行活动进行审核以保护投资者利益，维护证券市场正常秩序的有关制度的总称。;（二）我国的证券发行审核制度（P208） 1、我国采取核准制； 2、 2003年，《证券发行上市保荐制度暂行办法》，决定从2004年2月起在中国内地施行保荐人制度。;（1）发起人符合法定人数； （2）发起人认购和募集的股本达到法定资本最低限额； （3）股份发行、筹办事项符合法律规定； （4）发起人制订公司章程，采用募集方式设立的经创立大会通过； （5）有公司名称，建立符合股份有限公司要求的组织机构； （6）有公司住所。;1、股份公司净资产不低于3000万元， 有限公司净资产不低于6000万元； 2、累计债券余额（公司成立以来，发行的所有债券 尚未偿还的部分）不超过公司净资产额的40% ； 3、近3年平均可分配利润足以支付1年利息； 4、资金投向符合国家产业政策； 5、利率不超过国务院规定利率水平； 6、其他条件。;习题;1、前一次公开发行的公司债券尚未募足； 2、对已公开发行公司债券或其它债务有违约或者 延迟支付本息的事实，仍处于继续状态； 3、违法改变公开发行公司债券所募资金用途。;;四、证券发行的程序;证券发行责任;（二）证券的承销（掌握P210）;习题;股票发行程序 1、发行审批 2、签署承销协议 3、公告招股说明书 4、股票认购 5、向证券会报告;;证券投资基金基本概念（掌握）;开放式基金： 是指基金份额不固 定，可以在基金合 同约定的时间和场 所申购或者赎回的 基金； ;1、基金财产的独立性 （1）基金财产独立于基金管理人、基金托管人的财产，基金管理人、基金托管人不得将基金财产归入其固有财产。 （2）基金管理人、基金托管人因基金财产的管理、运用而取得的财产和收益，应当归入基金财产。 （3）基金管理人、基金托管人因依法解散、被依法撤销或者被依法宣告破产等原因进行清算的，基金财产不属于其清算财产。 （4）基金财产的债权，不得与基金管理人、基金托管人固有财产的债务相抵销。 （5）不同基金财产的债权债务，不得相互抵销。 （6）非因基金财产本身承担的债务，不得对基金财产强制执行。;2、基金财产的使用限制（基金财产不得用于下列投资或者活动） （1）承销证券； （2）向他人贷款或者提供担保； （3）从事承担无限责任的投资； （4）买卖其他基金份额（国务院另有规定的除外）； （5）向基金管理人、基金托管人出资或者买卖基金管理人、基金托管人发行的股票或者债券； （6）买卖与其基金管理人、基金托管人有控股关系的股东或者与其基金管理人、基金托管人有其他重大利害关系的公司发行的证券或者承销期内承销的证券； （7）从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证券交易活动。 ;2-3 下列行为中，符合证券投资基金法律制度规定的是（ ）（单选） A、甲基金管理公司为销售基金，向购买人承诺收益 B、乙商业银行同时担任M证券投资基金管理人和M基金托管人 C、丙商业银行作为基金托管人对所托管的不同基金财产分别设置账户 D、丁基金管理公司为获取高收益，用基金财产投资于某高科技普通合伙企业;（四）设立基金管理公司条件（熟悉）;第三节 证券交易与上市;一、证券交易的一般规定;（二）禁止证券在限制转让的期限内交易（注会掌握） 1、发起人：自公司成立之日起3年内； 2、公开发行股份前已经发行的股份：自上市交易之日起1年内 ； 3、公司高级人员：应当申报，任职期间转让不超过25%，上市 之日起1年内不得转让； 4、卖出买入收益归公司所有：高级职员与大股东，6个月，但因 包销卖出股票的除外； 5、减持比例达到5%的，应当在三个交易日内公告，并在公告后 的二日内不得再行买卖；持有上市公司已发行股份达到5%的，应当 在三个交易日内公告(权益变动报告书)且不得再行买卖该公司股票。持有上市公司已发行股份5%后，每增减5%，应当在三个交易日内 公告，并在公告后的二日内不得再行买卖。;6、专业人员相对禁止期间： （1）专业人员：注册会计师、资产评估师、 律师； （2）相对禁止期间：为股票发行服务： 承销期内和期满后6个月；为公司上市服 务：接受委托之日起至文件公开后5日内。 （出具审计报告、资产评估报告或者法律意见书等） 7、内幕消息知情人和