对公外汇交易业务知识.pptx

招商银行-----------------对公外汇交易业务知识对公外汇交易业务知识外汇市场外汇市场简介所谓“外汇”，广义上指以外国货币计价的银行存款、票据及有价证券等金融资产；狭义上则仅指以外国货币计价的银行存款。当前，国际外汇的主要交易市场有悉尼、东京、新加坡、香港、法兰克福、伦敦、纽约。由各主要市场的时区来看，国际外汇市场的交易是全球２４小时运作的。据估计，全球每日外汇交易量超过一兆亿美元，目前纽约与英国伦敦是世界上最大的两个外汇交易中心。 外汇市场全球性的不间断的无形市场，24小时运作规模巨大，每日交易额达到1.5万亿美元主要外汇市场：全球最大交易市场 伦敦亚洲最大交易市场 东京北美最大交易市场 纽约其它外汇中心还有：惠灵顿、悉尼、新加坡、香港、法兰克福、苏黎士、巴黎外汇市场交易通常比较活跃的时间 北京时间7:00-9:00, 14:30-17:00, 20:00-22:00 外汇市场外汇价格：汇率外汇市场一个重要的变化指标就是汇率。汇率则是一国货币与外国货币之间的兑换率。 汇率的表示方式直接报价法：1单位外币折合多少单位本国货币的标价法为直接报价法，间接报价法：1单位本国货币折合多少外币的标价法为间接报价法。直接报价法例： 日本 1美元 = 127日圆 USD/JPY = 127.00 中国 1美元 = 8.2769人民币 USD/RMB = 8.2769 美国 1日圆 = 0.007874美元 JPY/USD = 0.007874 RMB/USD =0.1208 左边是外币 右边是本币间接报价法 例子：英国 1英镑 = 1.4215美元 GBP/USD = 1.4215澳大利亚 1澳元 = 0.5205美元 AUD/USD = 0.5205 左边是本币 右边是外币汇率涨跌的意义被报价币下跌被报价币上涨直接法间接法直接法间接法外币上涨本币下跌外币下跌本币上涨外币下跌本币上涨外币上涨本币下跌汇率涨跌的意义 例：1欧元=0.8780美元，（欧元是被报价币，间接标价法）当： 1欧元 = 0.8770美元? 则： 欧元贬值 美元升值 当： 1欧元 = 0.8790美元? 则： 欧元升值 美元贬值汇率涨跌的意义 例： 1美元=7.7940港币，（美元为被报价币，直接标价法）当： 1美元 = 7.7930港币 则：美元贬值 港币升值 ?当： 1美元 = 7.7950港币 则： 美元升值 港币贬值 ? 交叉汇率两种非美元货币的比价，通过美元套算（1）两种货币都是以美元作为被报价币，套算汇率为交叉相除（2）两种货币都是以美元作为报价币，套算汇率为交叉相除（3）一种货币是以美元作为被报价币，另一种货币是 以美元作为报价币，套算汇率为同边相乘汇率报价双边报价即报价者同时报出买入价（Bid　Rate）与卖出价（Offer Rate）。买入价Bid　Rate，是报价银行在报价当时愿意买入的最高价；卖出价Offer Rate，是报价银行报价时愿意卖出的最低价。通常情况下，Bid与 Offer的价差是报价银行（或经纪商）从事外汇买卖中间业务的手续费用，在同业竞争下，报价者可能会缩小其报价的价差（Spread），即Bid与 Offer的差距会比较小，以争取业务 起息日起息日，又称为交割日，指的是外汇交易双方约定进行货币交割的日期。因为交割后即可开始计息，因此成为起息日。即期起息：国际市场上一般约定为交易日后的第二个营业日，遇到公众假期将顺延。一般交易除非特别指定日期，否则一概视为即期交易。远期起息：凡是超过T+2起息的交易均为远期。汇率中“点”的含义汇率报价都是由5个有效数字组成小数点右边的最后一位，称为基本点，俗称“点”相同的点数代表不同的幅度USD/HKD涨50点? 0.06%USD/JPY涨50点? 0.39%外汇市场的主要参与者中央银行商业银行和其他金融机构公司企业和私人客户投机者外汇市场主要货币介绍欧元： 1999年1月1日欧元诞生，由欧洲央行发行，2002年1月1日，欧元现钞发行流通，同时德国马克、法郎、意大利里拉、比利时法郎等货币停止流通。瑞士法郎：传统的避险货币。港币：香港实行联系汇率制度。从1983年10月17日起，香港的汇丰银行、渣打银行、中国银行（香港）三家发钞行一律以1美元兑换7.8港元的比价，事先向外汇基金缴纳美元，换取等值的港元“负债证明书”后，才增发港元现钞。同时政府亦承诺港元现钞从流通中回流后，发钞银行同样可以用该比价兑回美元。7.75-7.85限制区间。外汇买卖外汇买卖是一种货币兑换成另外一种货币的行为。外汇买卖通常包括即期、远期和调期，其它复杂的结构性产品都是从它们衍生而来。外汇买卖即期外汇买卖概念：即期外汇买卖