第一章金融风险计量与管理概述51202116 .pptx

第一章 金融风险计量与管理概论;第一节 金融风险计量与管理概述;一、金融风险的基本概念;（1）对风险的认识;（2）风险的基本含义; （2）风险的基本含义;2、金融风险的基本涵义;9、我们的市场行为主要的导向因素，第一个是市场需求的导向，第二个是技术进步的导向，第三大导向是竞争对手的行为导向。七月-21七月-21Wednesday, July 21, 2021 10、市场销售中最重要的字就是“问”。05:20:3905:20:3905:207/21/2021 5:20:39 AM 11、现今，每个人都在谈论着创意，坦白讲，我害怕我们会假创意之名犯下一切过失。七月-2105:20:3905:20Jul-2121-Jul-21 12、在购买时，你可以用任何语言；但在销售时，你必须使用购买者的语言。05:20:3905:20:3905:20Wednesday, July 21, 2021 13、He who seize the right moment, is the right man.谁把握机遇，谁就心想事成。七月-21七月-2105:20:3905:20:39July 21, 2021 14、市场营销观念：目标市场，顾客需求，协调市场营销，通过满足消费者需求来创造利润。21 七月 20215:20:39 上午05:20:39七月-21 15、我就像一个厨师，喜欢品尝食物。如果不好吃，我就不要它。七月 215:20 上午七月-2105:20July 21, 2021 16、我总是站在顾客的角度看待即将推出的产品或服务，因为我就是顾客。2021/7/21 5:20:3905:20:3921 July 2021 17、利人为利已的根基，市场营销上老是为自己着想，而不顾及到他人，他人也不会顾及你。5:20:39 上午5:20 上午05:20:39七月-21 ; 3、风险的特征;二、金融风险的分类;风险的类型;;市场风险;信用风险;信用风险;流动性风险;结算风险;操作风险;法律风险;3、一些风险的说明;（2）流动性风险;（3）政策风险;（4）电子化交易风险;三、金融风险计量与管理的意义;2、金融风险管理的意义;Example;在时刻T, 设PT为一吨铝的价格，这样上述结果为：  Notice that 100x200 offsets the losses of the short selling position in AMC stock. Therefore, at the time of production, the arbitrageur has zero profit/loss. This is an arbitrage. If Pb Pa , there is an arbitrage too. Just reverse the transactions above. Therefore Pb =Pa, otherwise there is an arbitrage!  The reasoning above shows that in a perfect capital markets, risk management does not add value! Indeed, the example above is a special case of the propositions established by the Nobel Prize winners Modigliani and Miller.  ;四、金融风险管理的目标、方式与步骤;2、金融风险管理的方式;（2）基于风险的管理方法：内部控制法;风险管理构架;3、金融风险管理的步骤;（2）风险识别;（3）风险评估;（4）风险描述与排序;（4）风险描述与排序（2）;（5）风险的量化;（6）风险管理战略;风险的管理策略;风险回避;风险转移;风险转移－分散化;风险转移－分散化;风险转移－对冲;风险转移－对冲;风险转移－保险 ;风险转移－保险;风险管理－保留;第二节 金融风险计量与管理的基本理论与方法;一、金融风险计量的基本理论与方法; 2、一般理论;2、一般理论; 2、基本方法;2、基本方法;2、基本方法;2、基本方法;二、金融风险管理的基本理论;三、金融风险管理的基本方法;第三节 主要金融风险计量与管理方法;一、市场风险的计量与管理;三、 信用风险计量与管理;四、流动性风险的计量与管理;五、操作风险的计量与管理;研讨专题与分组;9、买卖价差的分解与逆向选择成本的测度 10、逆向选择成本与信息不对称的度量 11、流动性风险计量方法综述与最新发展 12、流动性风险（含系统流动性）影响因素研究 13、流动性风险与市场风险的关系研究 14、流